El apetito por el riesgo sigue siendo incierto y, en general, el ánimo es pesimista, ya que Moody’s rebaja la perspectiva crediticia de China. También pesan en el sentimiento los temores ante el aumento de los casos de neumonía en el país asiático y la cautela del mercado antes de los datos más importantes de esta semana.
Aun así, los débiles datos de EE. UU. del día anterior impulsaron a los alcistas del dólar estadounidense y permitieron que el precio del oro avanzara ligeramente. Por su parte, el petróleo crudo tiene dificultades para recuperarse pese al impulso de Arabia Saudita a nuevos recortes de producción.
Por otra parte, el AUDUSD fue el que más cayó entre los pares de divisas del G10, debido a las preocupaciones sobre el Banco de la Reserva de Australia (RBA) y al pesimismo en torno a China, el principal socio comercial de Australia. Dicho esto, el EURUSD y el GBPUSD también registran pérdidas moderadas, mientras que el USDJPY cae siguiendo la evolución de los rendimientos, pese a que los datos de inflación de Tokio fueron más bajos.
Cabe señalar que el BTCUSD y el ETHUSD retroceden desde sus máximos anuales, mientras los operadores de criptomonedas buscan más indicios que justifiquen el repunte anterior.
A continuación, se muestran los últimos movimientos de los activos clave:
- El petróleo Brent intenta recuperarse tras tocar un mínimo de dos semanas y registra leves compras cerca de $78.50 al momento de redactar este informe.
- Precio del oro se mantiene con leves ganancias cerca de $2,035 en la última cotización, tras caer más de $125 el día anterior desde su máximo histórico.
- Índice del dólar no muestra una dirección clara y se ubica en un máximo de dos semanas, en torno a 103,60, al momento de redactar.
- Wall Street cerró con leves pérdidas, mientras que Asia-Pacífico registró ligeras caídas. Además, las acciones de Europa y el Reino Unido comienzan el día en terreno inestable.
- BTCUSD y ETHUSD retroceden desde sus máximos de varios meses y cotizan cerca de los 41.500 $ y 2.200 $, respectivamente, al momento de publicarse esta noticia.
Los mercados volátiles no logran impulsar al dólar estadounidense…
Pese a la inquietud del mercado antes del importante informe de empleo de EE. UU. y a las preocupaciones diversas sobre la Fed, el dólar estadounidense se debilita ante los datos poco alentadores de EE. UU. y la caída de los rendimientos. Además, los pedidos de fábrica de EE. UU. cayeron en octubre a su nivel más bajo desde abril de 2020: -3.6%, frente al -2.8% previsto y al +2.3% anterior.
Por otro lado, las tensiones geopolíticas y el temor a un nuevo brote de virus en China también sacudieron el ánimo del mercado.
El ministro de Defensa israelí dijo que espera que la guerra continúe con la intensidad actual durante al menos 2 meses. Esto avivó los temores geopolíticos del mercado y puso un piso al dólar estadounidense, especialmente en medio de un rebote correctivo de los rendimientos.
En cuanto a los datos, el PMI de servicios Caixin de China se ubicó en 51,5 en noviembre, frente a los 50,8 esperados y los 50,4 anteriores, lo que alivió los temores económicos sobre el gigante asiático. Más temprano, el martes, el Banco de la Reserva de Australia (RBA) cumplió con las expectativas del mercado y mantuvo sin cambios las tasas de referencia. Sin embargo, el tono menos restrictivo del comunicado del RBA ejerció presión bajista sobre el dólar australiano (AUD) posteriormente.
Además de las decisiones del RBA, los datos de confianza del consumidor de ANZ en Australia también presionaron al AUDUSD, ya que el indicador semanal de confianza cayó a 76,4 desde 76,7 la semana anterior. El informe también señaló que probablemente sería necesario un cambio considerable en la inflación para que el índice subiera de forma significativa en 2024.
Además, el índice de precios al consumidor (IPC) de Tokio se moderó en noviembre, lo que favoreció la política monetaria ultralaxa del Banco de Japón (BoJ) y, a su vez, presionó a los vendedores del USDJPY. Sin embargo, los datos de inflación volvieron a superar el objetivo del 2,0 % del BoJ, lo que dificultó las ventas del yen.
En otro frente, el ministro de Energía de Arabia Saudita, el príncipe Abdulaziz bin Salman, intentó disuadir a los vendedores de petróleo al afirmar que los recortes de producción de la OPEP+ podrían continuar «sin duda» después del primer trimestre de 2024. La debilidad del dólar estadounidense, los sólidos datos de China y el optimismo cauteloso del mercado también podrían respaldar esta postura.
Además, el vicepresidente del Banco Central Europeo (BCE), Luis de Guindos, dijo que los recientes datos de inflación son una buena noticia, pero que es demasiado pronto para cantar victoria. Esto permitió que los bajistas del EURUSD tomaran un respiro cerca de un mínimo de tres semanas. Por el contrario, la miembro del Comité Ejecutivo del BCE Isabel Schnabel dijo que «nuevas subidas de tasas son “bastante improbables” tras los últimos datos de inflación». Sin embargo, esto no logró reactivar las ventas de euros, en medio del tono cauteloso del mercado antes del PMI de servicios ISM de EE. UU. y del índice de precios al productor (IPP) de la eurozona, que se publican hoy.
- Compra fuerte: USDCAD
- Venta fuerte: ETHUSD, GBPUSD, oro
- Compra: USD Index, Nasdaq, USDJPY
- Venta: DAX, FTSE 100, BTCUSD, AUDUSD, EURUSD
Se avecina una jornada activa…
Ya sea el IPP de la eurozona o el PMI de servicios del ISM de EE. UU., sin olvidar las ofertas de empleo JOLTS de EE. UU. y los PMI de S&P de noviembre, el calendario económico ofrece más indicadores de interés para los traders de momentum. Estos podrían permitir que los participantes del mercado reviertan el repunte del dólar estadounidense de la jornada anterior si los datos de EE. UU. refuerzan las expectativas de una Fed más moderada.
¡Que la suerte te acompañe en el trading!
