Los traders buscan noticias sobre la Fed, la inflación y los riesgos para tener mayor claridad
Los sólidos datos del PIB de EE. UU. del cuarto trimestre publicados el jueves no lograron impulsar al dólar estadounidense, ya que los datos mixtos de solicitudes de subsidio por desempleo y el aumento del déficit en cuenta corriente debilitaron el sentimiento. La preocupación por el impacto negativo de los aranceles estadounidenses en el crecimiento económico también presionó al dólar, lo que llevó al índice del dólar estadounidense (DXY) a registrar su mayor caída diaria en 12 días. Además, el aumento de las apuestas a que la Reserva Federal adoptará una postura más moderada antes de la publicación de hoy del índice de precios PCE subyacente de EE. UU., el indicador de inflación preferido de la Fed, sumó presión. Como resultado, el DXY se mantiene sin una dirección clara a primera hora del viernes, tras una jornada negativa que influye en las principales divisas, materias primas y activos de riesgo.
El jueves, el debilitamiento del dólar permitió que el EURUSD y el GBPUSD rebotaran desde sus mínimos semanales, mientras que el USDJPY subió ante el temor de que Japón pudiera verse afectado por las políticas comerciales de Estados Unidos. Mientras tanto, el AUDUSD y el NZDUSD avanzaron ligeramente gracias al optimismo impulsado por China, pero el USDCAD rebotó debido a la debilidad de los precios del petróleo crudo y a las tensiones comerciales entre Estados Unidos y Canadá.
El oro puso a prueba su máximo histórico anterior de 3.058 $ y luego se disparó hasta un nuevo máximo de 3.080 $ a primera hora del viernes, pese a la incertidumbre del mercado. Sin embargo, el petróleo crudo tuvo dificultades para aprovechar la debilidad del USD y el optimismo impulsado por China, en medio de las expectativas de un aumento de la oferta. Las criptomonedas se mantuvieron a la defensiva antes de atraer nuevas presiones vendedoras, mientras que las acciones bajaron ligeramente.
El EURUSD, el GBPUSD y el USDJPY retroceden ante señales mixtas
El EURUSD se prepara para registrar su segunda pérdida semanal pese al optimismo en torno a Alemania, ya que las declaraciones moderadas de funcionarios del BCE se suman a las preocupaciones económicas que genera una posible guerra comercial entre Estados Unidos y la UE. Además, la acusación de Ucrania de que Rusia violó el alto el fuego también presiona a la baja al par del euro.
El GBPUSD parece bien encaminado para cerrar la semana en positivo, pese a registrar pérdidas moderadas a primera hora del viernes. Para ello, el par Cable hace caso omiso de los datos mayormente desfavorables del Reino Unido, los crecientes temores a nuevos recortes de tasas por parte del BoE y un presupuesto de primavera poco alentador, ante las expectativas de una recuperación económica británica y una ligera distensión de las tensiones comerciales entre Washington y Londres. Cabe señalar que, al momento de redactar estas líneas, los sólidos datos del PIB y las ventas minoristas del Reino Unido publicados el viernes reducen la pérdida diaria del par Cable.
El USDJPY no refleja la elevada inflación de Japón, lo que sugiere que el Banco de Japón (BoJ) podría subir las tasas con frecuencia. El avance del par del yen podría estar relacionado con las dudas sobre la transición económica de Japón debido a los aranceles de Estados Unidos y con la consolidación del mercado al cierre del trimestre, además de las opiniones divididas sobre la intervención de Japón para defender el yen.
Las monedas antipodeanas operan con resultados mixtos
El fortalecimiento del dólar estadounidense y la inquietud del mercado antes de la publicación de los datos de inflación de la Fed, junto con la cautela política en Australia tras el anuncio del primer ministro de que habrá elecciones en mayo, presionaron al AUDUSD a primera hora del viernes. A pesar de esto, el par australiano sigue encaminado a cerrar la semana con ganancias.
NZDUSD, sin embargo, se encamina a cerrar la semana a la baja, presionado por los decepcionantes datos de confianza del consumidor de Nueva Zelanda de marzo.
Mientras tanto, el USDCAD prolonga su recuperación del día anterior y recorta las pérdidas semanales, ya que el nuevo primer ministro de Canadá, Mark Carney, señala que está dispuesto a contrarrestar los aranceles de EE. UU., mientras se mantienen firmes las expectativas de una política monetaria expansiva del Banco de Canadá. Además, la dificultad del petróleo crudo para atraer compradores en medio de señales mixtas de oferta y demanda presiona aún más al dólar canadiense, dada la importancia del petróleo como principal exportación de Canadá.
El oro se mantiene firme mientras el petróleo crudo enfrenta dificultades
Los precios del oro siguen subiendo, impulsados por las dificultades del dólar estadounidense, la incertidumbre en torno a los aranceles de EE. UU., las decisiones de política monetaria de los bancos centrales y las preocupaciones generales sobre el crecimiento mundial y la situación política. El metal precioso prolonga su recuperación desde un nivel clave de soporte técnico, se acerca a un máximo histórico de alrededor de $3,080 y apunta a una resistencia de hace 15 semanas, cerca de $3,088. También respaldan los precios las crecientes expectativas de una Fed más moderada y el aumento de la demanda de China y de los bancos centrales de todo el mundo.
Mientras tanto, el petróleo crudo se mantiene cerca de su máximo semanal, ya que la preocupación por la desaceleración de la demanda energética mundial choca con el temor a un aumento de la oferta de la OPEP+. Un dólar estadounidense más débil atrae a compradores de WTI, pero la aversión al riesgo y el aumento de los inventarios limitan el potencial alcista.
Las criptomonedas siguen bajo presión
Bitcoin (BTCUSD) y Ethereum (ETHUSD) amplían sus pérdidas diarias y siguen encaminados a cerrar la semana a la baja, ya que las nuevas tensiones comerciales y geopolíticas, la menor confianza en la postura de Trump sobre las criptomonedas y las fuertes salidas de fondos de los ETF afectan el sentimiento del mercado. Además, la baja liquidez del mercado aumenta la presión bajista. Sin embargo, la cautela del sector antes del Día de la Liberación y la renovada acumulación de Bitcoin por parte de algunos grandes inversionistas ayudan a limitar pérdidas mayores en medio de la consolidación de fin de trimestre.
Últimos movimientos de los principales activos
- El petróleo crudo WTI registra leves pérdidas en torno a los $69.60 y reduce sus ganancias semanales; al momento de escribir, cae por segundo día consecutivo.
- El oro sube a 3.080 USD y marca un nuevo máximo histórico por segundo día consecutivo.
- El índice del dólar recorta las pérdidas del día anterior y ronda los 104,30, mientras se encamina a cerrar la semana con ganancias.
- Wall Street cerró con pérdidas moderadas y las acciones de Asia-Pacífico bajaron ligeramente. En la misma línea, los mercados europeos y del Reino Unido también siguen bajo presión durante las primeras horas de trading.
- El BTCUSD y el ETHUSD registran pérdidas diarias y cotizan cerca de 85.800 y 1.920 dólares, respectivamente.
La inflación y la Fed, en el foco…
Los traders ahora están atentos al índice de confianza del consumidor de la eurozona, al PIB mensual de Canadá y al índice de precios PCE subyacente de EE. UU. para obtener señales más claras sobre la dirección del mercado, tras analizar los datos de inflación de Japón y los indicadores económicos del Reino Unido. La postura moderada del BCE y del Banco de Canadá podría mantener al EURUSD bajo presión y favorecer a los compradores de USDCAD, a menos que los datos de inflación de la Fed refuercen aún más las expectativas de una postura moderada. Mientras tanto, el oro sigue encaminado hacia los $3,100, favorecido por la incertidumbre en torno a los aranceles de EE. UU., el alto el fuego entre Ucrania y Rusia y el renovado temor a que una guerra comercial liderada por EE. UU. afecte el crecimiento mundial.
En este contexto, el dólar estadounidense podría reducir sus ganancias semanales, pero el GBPUSD y las divisas de Australia y Nueva Zelanda podrían tener dificultades para aprovecharlo, mientras que el USDJPY podría retroceder ligeramente. Es probable que las criptomonedas y el petróleo crudo sigan bajo presión, mientras que la renta variable podría recortar sus pérdidas semanales si los datos de Estados Unidos decepcionan.
Pronósticos para los principales activos
- Se espera un movimiento alcista: USDCAD, USDJPY, oro, plata
- Es probable que continúe la caída: AUDUSD, NZDUSD, GBPUSD, dólar estadounidense
- Se anticipa un movimiento lateral: Nasdaq, oro, DJI30, USDCNH, BTCUSD, ETHUSD
- Se anticipa una caída lenta & gradual: DAX, FTSE 100, EURUSD, petróleo crudo, GBPUSD
¡Que la suerte te acompañe en el trading!
