Beragam kabar terkait risiko dan bias Fed menjadi tantangan bagi trader
Data CPI AS yang kuat pada Rabu mendukung kebijakan pemangkasan suku bunga The Fed yang lebih lambat. Namun, kesaksian Ketua The Fed Powell 2.0 yang kurang meyakinkan dan defisit anggaran AS yang meningkat membebani dolar. Kekhawatiran tentang upaya Trump mendorong perdamaian di Ukraina, ketegangan AS dengan Iran, serta ketidakpastian tarif juga menekan dolar. Kini, pasar menantikan data PPI AS untuk mendapatkan petunjuk lebih lanjut tentang langkah The Fed berikutnya.
Di Eropa dan Jepang, komentar bernada dovish dari pejabat bank sentral melemahkan euro dan yen sebelum keduanya kembali menguat. Sementara itu, pound sterling kesulitan bergerak di tengah data domestik yang beragam. Dolar Australia dan Selandia Baru pulih, sedangkan dolar Kanada mencapai level tertinggi dalam dua bulan. Harga minyak mentah turun setelah mencatat kenaikan baru-baru ini, sementara emas melanjutkan tren kenaikannya.
Mata uang kripto melonjak pada Rabu, didukung sikap netral Powell dan upaya Trump untuk mewujudkan perdamaian. Namun, Bitcoin dan Ethereum terkoreksi pada awal Kamis saat pasar menantikan laporan PPI AS.
EURUSD mencatat tren naik selama tiga hari, GBPUSD rebound, sementara USDJPY melemah
Data AS sempat menekan EURUSD, terutama setelah komentar ECB yang dovish. Namun, euro kembali menguat pada awal perdagangan Kamis dan mencapai level tertinggi pekan ini, di tengah meningkatnya harapan akan perdamaian di Ukraina dan penyelesaian masalah tarif AS.
GBPUSD ditutup lebih rendah kemarin, tetapi mulai naik lagi hari ini. Meski begitu, penurunan pasangan Cable sebelumnya mungkin terkait dengan data perumahan Inggris yang lemah, kekhawatiran akan perlambatan ekonomi, dan ekspektasi penurunan suku bunga lebih lanjut oleh Bank of England (BoE). Namun, harapan meredanya ketegangan perdagangan dan geopolitik, serta PDB Inggris kuartal IV 2024 yang secara mengejutkan positif, belakangan ini membantu Pound Sterling bertahan lebih kuat.
USDJPY berbalik turun dari level tertinggi satu pekan dan mencatat kerugian pertamanya dalam lima hari. Ini terjadi meski Gubernur BoJ Ueda mengambil sikap yang tidak terlalu hawkish, karena kekhawatiran inflasi Jepang yang didukung data CGPI terbaru membebani pasangan mata uang tersebut.
Mata uang Antipodean diuntungkan oleh pembalikan sentimen risiko
AUDUSD dan NZDUSD rebound dan memulihkan kerugian sebelumnya, sementara USDCAD kembali turun mendekati level terendah dua bulan setelah sempat rebound menyusul rilis data CPI AS. Mata uang yang terkait dengan komoditas mendapat dukungan dari meredanya ketegangan geopolitik, ekspektasi inflasi yang positif di Australia dan Selandia Baru, serta data Kanada yang beragam. Meski harga minyak mentah turun dan ada kekhawatiran tentang dampak potensial tarif AS terhadap ekonomi Kanada, penurunan USDCAD berlanjut.
Bear minyak mentah kembali, emas terus naik
Harga minyak mentah turun karena harapan bahwa ekspor minyak Rusia akan meningkat jika tercapai kesepakatan damai Rusia-Ukraina, serta kenaikan persediaan AS yang lebih besar dari perkiraan. Hal ini mengesampingkan proyeksi permintaan minyak OPEC+ untuk tahun ini dan tahun depan yang tidak berubah.
Harga emas rebound karena Dolar AS kesulitan mempertahankan kenaikannya setelah rilis data CPI. Kenaikan ini juga didukung spekulasi mengenai permintaan yang lebih kuat dari Tiongkok dan kemungkinan terhindar dari tarif AS yang tinggi, meski Trump telah mengancam akan memberlakukannya.
Kenaikan mata uang kripto mulai memudar
Pada hari Rabu, Bitcoin (BTCUSD) dan Ethereum (ETHUSD) mencatat kenaikan harian terbesar dalam sepekan setelah Ketua Fed Powell meredakan kekhawatiran tentang pemangkasan suku bunga, mendukung regulasi stablecoin, dan menentang upaya anti-kripto. Selain itu, dorongan Presiden Trump untuk mengadakan perundingan damai antara Rusia dan Ukraina turut mengangkat harga kripto. Namun, BTCUSD dan ETHUSD terkoreksi hari ini saat pasar berkonsolidasi menjelang rilis data PPI AS yang penting. Perlu dicatat, optimisme industri yang terinspirasi oleh Trump belakangan ini mulai memudar dan turut mengikuti koreksi Dolar AS, sehingga memangkas pergerakan mingguan.
Pergerakan terbaru aset-aset utama
- Minyak mentah WTI kembali turun mendekati level terendah dalam beberapa pekan pada Jumat lalu, melanjutkan penurunan hari sebelumnya hingga ke $70,50 pada perdagangan terbaru.
- Emas melanjutkan pemulihan pada Rabu hingga mencapai $2.915 saat berita ini ditulis.
- Indeks USD turun ke level terendah dalam sepekan, mengabaikan rebound korektif sehari sebelumnya, sementara tekanan bearish menguji level 107,50.
- Wall Street ditutup beragam, demikian pula saham Asia-Pasifik. Meski demikian, pasar Eropa dan Inggris belum menunjukkan arah yang jelas pada jam pertama perdagangan.
- BTCUSD dan ETHUSD menghapus kenaikan hari sebelumnya, masing-masing turun ke harga $96.000 dan $2.680.
CPI Swiss, PPI AS, dan berita terkait risiko menjadi perhatian…
Setelah awal yang bergejolak akibat sentimen risk-on, pelemahan dolar AS, dan data PDB Inggris Q4, trader akan mencermati data CPI Swiss dan PPI AS untuk Januari. Namun, perhatian utama akan tertuju pada berita tarif AS, rencana perdamaian Rusia-Ukraina, dan ketegangan AS-Iran. PPI AS yang lebih tinggi dapat memperkuat ekspektasi Fed yang hawkish dan mendorong dolar AS menguat. Namun, berita terkait risiko dapat membatasi penguatan dolar AS. Kenaikan mingguan EURUSD, GBPUSD, dan mata uang terkait komoditas lainnya mungkin berkurang, sementara USDJPY dapat tertekan. Minyak mentah membutuhkan katalis kuat untuk membalikkan penurunannya, sedangkan emas mungkin mampu bertahan dan mata uang kripto dapat diperdagangkan dalam kisaran terbarunya meski sempat terkoreksi.
Prediksi untuk aset unggulan
- Pergerakan bullish diperkirakan: USDCAD, USDJPY, Dolar AS, Perak, BTCUSD, ETHUSD
- Penurunan lebih lanjut diperkirakan: AUDUSD, NZDUSD, GBPUSD
- Pergerakan sideways diperkirakan: Nasdaq, Gold, DJI30, USDCNH
- Perkiraan penurunan bertahap & perlahan: DAX, FTSE 100, EURUSD, Minyak mentah
Semoga keberuntungan menyertai trading Anda!
