Разнонаправленная динамика рынков в моде
Во вторник на торгах в Азиатско-Тихоокеанском регионе сохраняется напряжённость: фьючерсы на нефть растут, а фьючерсы на акции и инструменты с фиксированной доходностью остаются под давлением. Это происходит после появления новых сообщений о том, что президент США Дональд Трамп недоволен последним предложением Ирана о прекращении войны.
Как сообщает Reuters со ссылкой на американского чиновника, Трамп не поддерживает этот план. Это согласуется с ранее опубликованными сообщениями The Wall Street Journal и The New York Times. Главная проблема остаётся прежней: предложение Ирана сосредоточено на открытии Ормузского пролива и возвращении к довоенным условиям, но не затрагивает ядерную программу страны. Госсекретарь Марко Рубио подчеркнул, что главный приоритет — не допустить получения Ираном ядерного оружия, и любое соглашение, не предусматривающее обогащение урана, неприемлемо.
Разногласия между сторонами остаются значительными. План Ирана позволил бы восстановить доходы страны до войны, в том числе получать миллиарды долларов ежегодно за счёт сборов за проход судов через Ормузский пролив, сохранив при этом полный потенциал по обогащению урана. Для Вашингтона согласие на такие условия фактически означало бы признание Тегерана четвёртым крупным центром силы в мире. Поэтому Трамп отвергает это предложение, и ожидается, что Белый дом вскоре представит встречный план. Пока соглашения нет, боевые действия не возобновились, а Ормузский пролив остаётся закрытым.
В апреле индекс деловой активности в производственном секторе ФРБ Далласа снизился до −2,3 с −0,2 ранее.
На фоне этих событий индекс доллара США (DXY) прервал двухдневное снижение, но не набрал сильного восходящего импульса, что продолжило оказывать давление на EURUSD, GBPUSD, AUDUSD и NZDUSD. Между тем USDJPY остаётся под давлением из-за жёсткой паузы Банка Японии, а USDCAD отскочила от минимума за шесть недель и впервые за три сессии показала дневной рост. Среди сырьевых товаров и цифровых активов биткоин (BTC) и эфириум (ETH) снизились второй день подряд. Нефть продолжила рост, а золото опустилось до минимума за три недели, зафиксировав второе дневное снижение подряд. Фондовые рынки Азиатско-Тихоокеанского региона снизились, тогда как динамика американских акций оставалась смешанной.
EURUSD и GBPUSD постепенно снижаются
Коррекционный отскок доллара США, более слабые данные по потребительскому доверию GfK в Германии и неоднозначные сигналы представителей ЕЦБ накануне заседания по денежно-кредитной политике в четверг оказывают давление на EURUSD. В то же время более слабые данные о розничных расходах в Великобритании и осторожная риторика перед решением Банка Англии оказывают давление на GBPUSD.
Британский консорциум розничной торговли (BRC) сообщил, что в апреле цены в магазинах Великобритании выросли на 1,0% в годовом выражении — медленнее, чем в марте, когда рост составил 1,2%. Замедление было связано со скидками к Пасхе на шоколад, товары для дома и одежду. При этом организация предупредила о скором росте издержек из-за ситуации на Ближнем Востоке.
USDJPY идёт против рынка на фоне жёсткой паузы Банка Японии
USDJPY опустилась до минимума за пять дней, несмотря на отскок доллара США, поскольку Банк Японии сохраняет жёсткую позицию и делает паузу. Перед объявлением решения по денежно-кредитной политике министр финансов Японии Сацуки Катаяма заявила, что власти внимательно следят за рынками и готовы совместно с США принять меры против волатильности валютного рынка, однако это лишь незначительно поддержало иену.
Банк Японии сохранил процентную ставку на уровне 0,75%, однако голоса распределились как 6–3. Трое членов совета — Такада, Тамура и Накагава — выступили за повышение ставки на 25 б.п. После объявления решения USDJPY снизилась примерно с 159,50 до 159,00. Иена укрепилась, поскольку это указывает на возможное повышение ставки в июне, если условия останутся прежними. Банк Японии также повысил прогноз инфляции на 2026 финансовый год до 2,8% с 1,9%, прогнозировавшихся в январе.
Уровень безработицы в Японии в марте составил 2,7%, превысив ожидаемые 2,6% и предыдущее значение. Соотношение числа вакансий к числу соискателей составило 1,18 против ожидавшихся 1,19 и предыдущего значения.
AUDUSD и NZDUSD снижаются, USDCAD отскакивает вверх
Слабый рыночный настрой и небольшое укрепление USD оказывают давление на AUDUSD и NZDUSD. Этот фактор также перевешивает поддержку, которую оказывают более высокие цены на сырую нефть — один из ключевых экспортных товаров Канады. В результате USDCAD отскакивает от минимального уровня с начала марта. Тем временем новости о торговле из Китая и Канады вызывают лишь ограниченную реакцию рынка.
В официальном заявлении Политбюро Коммунистической партии Китая пообещало продолжить поддержку внутреннего спроса.
Как сообщает Globe & Mail, Канада планирует создать суверенный фонд объёмом 25 млрд долларов для финансирования крупных проектов. Изначально фонд будет финансироваться за счёт заимствований, что может повлиять на рынок облигаций в зависимости от его структуры.
Нефть сохраняет позиции, золото снижается
Нефть WTI (West Texas Intermediate) растёт второй день подряд и достигает максимума за две недели. Цены продолжают поддерживать опасения по поводу ограниченного предложения с Ближнего Востока. Золото, напротив, снижается вторую сессию подряд и опускается до минимума за три недели на фоне укрепления USD и давления из-за корректировки позиций в конце месяца.
Криптовалюты и акции остаются под небольшим давлением продавцов
Bitcoin (BTC) и Ethereum (ETH) остаются под давлением второй день подряд на фоне снижения доверия трейдеров к цифровым активам и укрепления USD. В том же направлении движутся вниз фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона, несмотря на разнонаправленное закрытие основных индексов Уолл-стрит.
На фондовом рынке США сохраняется неоднородная динамика в разных секторах: резкие колебания связаны с волатильностью в технологическом секторе и разнонаправленными тенденциями в потребительском и промышленном секторах. В целом настроения рынка колеблются между оптимизмом и осторожностью. Среди технологических компаний Google показала сильные результаты, тогда как Apple уступила рынку. Это отражает разные взгляды инвесторов на потенциал роста и стабильность прибыли компаний. В секторе полупроводников также сохраняется волатильность, что подчёркивает как риски, так и возможности.
Среди отдельных акций лидерами роста стали Micron, Nvidia, Intel, Palo Alto Networks и несколько компаний из сектора здравоохранения. В числе аутсайдеров индекса S&P 500 (индекс Standard & Poor’s 500) оказались Domino’s Pizza и Dollar Tree.
Последние движения ключевых активов
- Нефть WTI достигает максимума за две недели около $98.50, растя второй день подряд.
- Золото снижается второй день подряд и на момент написания опускается до минимума за три недели около $4,635.
- Индекс доллара США (DXY) показывает первый дневной рост за три дня: отскочив от минимума за неделю, он на данный момент достиг отметки 98.70.
- Уолл-стрит закрылась разнонаправленно, а акции Азиатско-Тихоокеанского региона снизились. Тем временем в Европе и Великобритании фондовые рынки показывают умеренное снижение в первые часы торгов.
- Bitcoin (BTC) и Ethereum (ETH) второй день подряд снижаются и на данный момент торгуются на уровнях $76,600 и $2,280 соответственно.
Впереди насыщенный день…
Экономический календарь вторника включает данные США об изменении занятости ADP (Automatic Data Processing), индексе потребительского доверия и производственном индексе ФРБ Ричмонда (Федерального резервного банка Ричмонда), а также выступление президента ЕЦБ (Европейского центрального банка) Кристин Лагард.
Более сильные данные из США могут помочь USD (доллару США) продолжить недавнее восстановление, однако дальнейший рост доллара зависит от геополитических событий, в частности от того, удастся ли президенту США Дональду Трампу содействовать возобновлению судоходства в Ормузском проливе. В целом доллар может продолжить коррекционный отскок при поддержке сильных данных и сохраняющейся неопределённости на рынке, что, вероятно, окажет давление на EURUSD, GBPUSD, AUDUSD и NZDUSD. Однако ожидается, что USDJPY останется под давлением, поскольку Банк Японии (BoJ) сохраняет жёсткую позицию и пока не меняет курс.
Тем временем нефть может сохранить умеренный рост, тогда как золото, криптовалюты, такие как Bitcoin (BTC) и Ethereum (ETH), а также фондовые рынки в целом могут оказаться под давлением. Тем не менее предстоящие корпоративные отчёты компаний из США могут поддержать фондовый рынок и ограничить потери.
В центре внимания инвесторов — отчётность крупнейших технологических компаний США. Она может дать представление о мировых тенденциях инвестиций в искусственный интеллект и их влиянии на спрос на полупроводники. Во вторник ключевые отчёты представят Visa, Coca-Cola, General Motors, T-Mobile, Airbus и UPS.
Прогнозы по активам высшего уровня
- Ожидается рост: золото, серебро
- Вероятно дальнейшее снижение: USDCHF, BTCUSD, ETHUSD, USDJPY
- Ожидается боковое движение: USDCAD, Nasdaq, DJI30, USDCNH, AUDUSD, NZDUSD, доллар США
- Ожидается медленное и постепенное снижение: DAX, FTSE 100, EURUSD, нефть, GBPUSD
