หลังจากแตะระดับสูงสุดตลอดกาล ราคาทองคำกำลังสูญเสียโมเมนตัม เนื่องจากนักเทรดฝั่งซื้อกำลังรอคอยการรายงานดัชนีราคาผู้บริโภคพื้นฐานสหรัฐฯ (Core PCE Price Index) ประจำเดือนกันยายน ซึ่งเป็นมาตรวัดอัตราเงินเฟ้อที่ Fed ให้ความสำคัญ
เมื่อวันพฤหัสบดีที่ผ่านมา ท่าทีฝืนใจของประธาน FOMC Jerome Powell ในการหารือเกี่ยวกับการดำเนินนโยบายการเงิน ประกอบกับการคาดการณ์แนวโน้มการดำเนินนโยบายการเงินที่ผ่อนคลายของตลาดต่อธนาคารกลางสหรัฐฯ ส่งผลให้ราคาทองคำปรับตัวสูงขึ้น โดยเฉพาะอย่างยิ่งท่ามกลางความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัยในสภาวะตลาดที่ไม่แน่นอน ในทางเทคนิค สัญญาณ MACD ที่เป็นช่วงขาขึ้นยังได้เพิ่มความแข็งแกร่งให้กับแนวโน้มขาขึ้นของทองคำ อย่างไรก็ตาม สัญญาณ RSI (14) ที่บ่งชี้ถึงแรงเทซื้อที่มากเกินไปและระดับราคาที่เข้าใกล้กับแนวต้านขาขึ้นจากช่วงเดือนธันวาคม 2023 ซึ่งล่าสุดอยู่ที่ราวๆ $2,695 จะเป็นอุปสรรคต่อการปรับตัวขึ้นต่อไปของราคาทองคำ
ด้วยสัญญาณ RSI ที่บ่งชี้ถึงแรงเทซื้อที่มากเกินไปที่บ่งชี้ถึงระดับแนวต้านที่ราวๆ $2,695 สำหรับแรงเทซื้อทองคำ ระดับราคาที่ประมาณ $2,700 จึงเป็นระดับแนวต้านเพิ่มเติมที่ควรติดตามเพื่อโอกาสในการซื้อขายที่ดีกว่า นอกจากนั้น การพุ่งสูงขึ้นทะลุสู่ระดับ Fibonacci Extension (FE) 100% ของการเคลื่อนไหวของระดับราคาในเดือนกุมภาพันธ์-เดือนมิถุนายนใกล้กับระดับ $2,757 จะไม่สามารถมองข้ามไปได้
นักเทรดฝั่งขายทองคำควรจับตามองการร่วงลงอย่างชัดเจนต่ำกว่าแนวต้านอายุสี่เดือนที่ราวๆ $2,620 ถ้าหากสถานการณ์นี้เกิดขึ้น ระดับ Fibonacci Extension 61.8% และ 50% ที่ประมาณ $2,578 และ $2,522 อาจดึงดูดช่วงแนวโน้มขาลงเข้ามา โดยมีเป้าหมายสำคัญที่ระดับต่ำกว่า $2,522 ซึ่งรวมไปถึงระดับราคาที่บริเวณ $2,467 และ $2,399 อย่างไรก็ตาม การทะลุลงต่ำกว่าจุดบรรจบของเส้น 200-SMA และเส้นแนวรับอายุหนึ่งปีที่ประมาณ $2,288 อาจส่งสัญญาณถึงการเปลี่ยนแปลงแนวโน้มในตลาดสำหรับเหล่านักลงทุน
ข่าวดีจากการรายงานดัชนีราคาผู้บริโภคพื้นฐานสหรัฐฯอาจจุดประกายการดึงกลับของราคาทองคำที่มีการคาดการณ์ไว้ อย่างไรก็ตาม ท่าทีสนับสนุนนโยบายการเงินที่ผ่อนคลายของ Fed และการสนับสนุนจากปัจจัยทางเทคนิคที่แข็งแกร่งอาจป้องกันไม่ให้ช่วงแนวโน้มขาลงของ XAUUSD เข้าควบคุมทิศทางของตลาด
