ความเชื่อมั่นในการเทรดยังไม่ชัดเจนในช่วงต้นวันพุธ เนื่องจากไม่มีปัจจัยกระตุ้นสำคัญ ขณะที่ตลาดกำลังเตรียมรับข้อมูลและเหตุการณ์สำคัญระดับสูงจากสหราชอาณาจักรและสหรัฐฯ ในสัปดาห์นี้ สถานการณ์ดังกล่าวเปิดโอกาสให้เทรดเดอร์ทบทวนมุมมองเชิงบวกก่อนหน้านี้เกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ยที่ลดลง และช่วยให้ดอลลาร์สหรัฐขยายการฟื้นตัวที่เริ่มขึ้นเมื่อต้นสัปดาห์
การฟื้นตัวของดอลลาร์สหรัฐ ประกอบกับข้อมูลเศรษฐกิจ EU ที่อ่อนแอและความกังวลเกี่ยวกับการเปลี่ยนผ่านทางเศรษฐกิจของ UK กดดันคู่เงิน EURUSD และ GBPUSD นอกจากนี้ USDJPY ยังคงแข็งแกร่ง แม้ธนาคารกลางญี่ปุ่น (BoJ) จะพยายามล่าสุดเพื่อชะลอการอ่อนค่าของเงินเยน
ต่อมา AUDUSD, NZDUSD และ USDCAD ต่างสะท้อนถึงความแข็งแกร่งของดอลลาร์สหรัฐและการอ่อนตัวลงของราคาสินค้าโภคภัณฑ์ ขณะที่ USDCHF ยังคงซบเซา
ทองคำมีแรงซื้อกลับมา ชดเชยการปรับตัวลงของวันก่อนหน้า โดยได้แรงหนุนจากข่าวจีนและอัตราผลตอบแทนพันธบัตรที่ปรับสูงขึ้น ขณะที่น้ำมันดิบยังคงเผชิญแรงกดดันใกล้ระดับต่ำสุดในรอบ 2 เดือน
ในส่วนของคริปโต BTCUSD และ ETHUSD ปรับขึ้นเป็นครั้งแรกในรอบ 3 วัน เนื่องจากเทรดเดอร์คาดว่าผู้เล่นในอุตสาหกรรมจะชนะคดี SEC สหรัฐฯ ในที่สุด ซึ่งจะส่งผลให้มีเงินทุนไหลเข้ามากขึ้น
ต่อไปนี้คือความเคลื่อนไหวล่าสุดของสินทรัพย์หลัก:
- น้ำมันดิบ WTI ยังคงเผชิญแรงกดดันและอยู่ที่ระดับต่ำสุดในรอบ 2 เดือน โดยปรับตัวลงเป็นวันที่ 2 ติดต่อกัน มาอยู่ที่ราว 77.90 ดอลลาร์ ณ เวลาที่รายงาน
- ทองคำได้รับแรงซื้อและฟื้นตัวจากการขาดทุนในวันก่อนหน้า โดยล่าสุดปรับขึ้นเล็กน้อยมาอยู่ใกล้ 2,318 ดอลลาร์
- ดัชนี USD ปรับตัวขึ้นเป็นวันที่ 3 ติดต่อกัน แม้ขาดแรงส่งขาขึ้น โดยเคลื่อนไหวใกล้ระดับ 105.55
- วอลล์สตรีท ปิดตลาดแบบผสม ขณะที่หุ้นใน เอเชียแปซิฟิก ปรับตัวลดลงเล็กน้อย นอกจากนี้ หุ้นอังกฤษและยุโรปยังคงผันผวนในช่วงชั่วโมงแรกของการซื้อขาย
- BTCUSD และ ETHUSD ต่างยุติสถิติขาดทุนต่อเนื่อง 2 วัน โดยปรับขึ้นเล็กน้อยมาอยู่ใกล้ 62,500 ดอลลาร์และ 3,020 ดอลลาร์ ณ เวลาที่เขียน
ดอลลาร์สหรัฐยังคงแข็งค่า ท่ามกลางการซื้อขายที่ซบเซา…
การขาดข้อมูลเศรษฐกิจหรือเหตุการณ์สำคัญ ประกอบกับข่าวที่มีไม่มาก เปิดโอกาสให้เทรดเดอร์ทบทวนมุมมองเชิงบวกต่อการปรับลดอัตราดอกเบี้ยเมื่อวันจันทร์ ความเชื่อมั่นเชิงบวกที่เริ่มลดลง ประกอบกับความเห็นที่เป็นบวกเล็กน้อยจากเจ้าหน้าที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed) ช่วยหนุนการฟื้นตัวของดอลลาร์สหรัฐ เมื่อวันอังคาร Neel Kashkari ประธานและซีอีโอของธนาคารกลางสหรัฐฯ สาขามินนิอาโปลิส ยืนยันจุดยืนที่สนับสนุนการคุมเข้มนโยบายการเงิน โดยไม่ตัดความเป็นไปได้ที่จะขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีกหากจำเป็น ผู้กำหนดนโยบายรายนี้ยังเห็นว่าสถานการณ์ที่มีแนวโน้มมากที่สุดคือ Fed จะคงอัตราดอกเบี้ยไว้ที่ระดับปัจจุบัน ส่วนการปรับลดอัตราดอกเบี้ยอาจเกิดขึ้นได้หากเงินเฟ้อลดลงอย่างต่อเนื่อง
ในอีกด้านหนึ่ง Kazuo Ueda ผู้ว่าการธนาคารกลางญี่ปุ่น (BoJ) กล่าวว่า “BoJ ไม่จำเป็นต้องรอจนกว่าเงินเฟ้อจะเป็นไปตามคาดการณ์ของเราในอีก 1.5 ถึง 2 ปี จึงจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย” ความเห็นของเขาไม่สามารถกระตุ้นแรงซื้อเงินเยนได้ ท่ามกลางการฟื้นตัวของอัตราผลตอบแทนเพื่อปรับฐาน และความกังวลในวงกว้างที่บ่งชี้ว่านโยบายการเงินของ BoJ และ Fed อาจแตกต่างกันมากขึ้นไปอีกเป็นเวลานาน ส่งผลให้ USDJPY ปรับขึ้นต่อเนื่องเป็นวันที่ 3 ขณะลดการขาดทุนรายสัปดาห์ที่รุนแรงที่สุดนับตั้งแต่เดือนพฤศจิกายน 2022
EURUSD ปรับตัวลงเมื่อวันก่อน โดยยุติแนวโน้มขาขึ้นติดต่อกัน 4 วัน เพื่อสะท้อนความแข็งแกร่งของดอลลาร์สหรัฐ และยังคงปรับตัวลดลงจนถึงขณะนี้ คู่เงินยูโรไม่ได้รับแรงหนุนจากยอดค้าปลีกของยูโรโซนในเดือนมีนาคมที่ออกมาดีกว่าคาด ขณะเดียวกันก็สอดคล้องกับความเห็นเชิงระมัดระวังของ Joachim Nagel ประธานธนาคารกลางเยอรมนี (Deutsche Bundesbank) และสมาชิกสภาบริหารของธนาคารกลางยุโรป (ECB) เมื่อวันอังคาร Nagel จาก ECB กล่าวว่า “หากแรงกดดันด้านราคาปรับเพิ่มขึ้นในระยะกลาง ECB ต้องดำเนินการรับมือ” นอกจากนี้ คำสั่งซื้อภาคอุตสาหกรรมของเยอรมนีในเดือนมีนาคมยังปรับลดลงอย่างไม่คาดคิด 0.4% เมื่อเทียบรายเดือน เทียบกับที่คาดว่าจะเพิ่มขึ้น 0.4%
ในอีกด้านหนึ่ง ดัชนี PMI ภาคการก่อสร้างของสหราชอาณาจักรประจำเดือนเมษายนปรับขึ้นมาอยู่ที่ 53.0 จากที่ตลาดคาดการณ์ไว้ที่ 50.2 ขณะที่ดัชนีราคาบ้าน Halifax ปรับขึ้นมาอยู่ที่ +0.1% ในเดือนดังกล่าว จากตัวเลขก่อนหน้าที่ -1.0% แม้ข้อมูลเศรษฐกิจล่าสุดของสหราชอาณาจักรจะปรับดีขึ้น แต่ก็ยังไม่แข็งแกร่งพอที่จะจูงใจผู้ซื้อเงินปอนด์อังกฤษ (GBP) แม้เจ้าหน้าที่ธนาคารกลางอังกฤษ (BoE) จะยังคงส่งสัญญาณเข้มงวดด้านนโยบายการเงิน ขณะที่แนวโน้มโดยรวมของธนาคารกลางรายใหญ่ดูเหมือนจะมุ่งไปสู่อัตราดอกเบี้ยที่ต่ำลง ทั้งนี้ ความอ่อนแอล่าสุดของคู่ GBPUSD อาจเกี่ยวข้องกับการที่เทรดเดอร์เตรียมรับการประชุมนโยบายการเงินของ BoE ในวันพฤหัสบดี และข้อมูล GDP ไตรมาส 1 ของสหราชอาณาจักรในวันศุกร์ นอกเหนือจากการฟื้นตัวเพื่อปรับฐานของดอลลาร์สหรัฐ
ก่อนหน้านี้ในวันเดียวกัน สื่อของรัฐบาลจีนเผยแพร่ความกังวลเกี่ยวกับการปรับลดอัตราส่วนเงินสำรอง (RRR) ของธนาคารประชาชนจีน (PBoC) ในไตรมาสที่ 2 (Q2) ปี 2024 ข่าวดังกล่าวไม่ได้กระตุ้นให้เกิดปฏิกิริยาสำคัญใดๆ แต่ก็ทดสอบแรงขายล่าสุดในสินค้าโภคภัณฑ์และสกุลเงินของออสเตรเลียกับนิวซีแลนด์
ด้วยเหตุนี้ ดอลลาร์ออสเตรเลีย ดอลลาร์นิวซีแลนด์ และดอลลาร์แคนาดายังคงอ่อนค่า โดยเฉพาะเมื่อธนาคารกลางของแต่ละประเทศส่งสัญญาณผ่อนคลายนโยบายเป็นส่วนใหญ่ ทั้งนี้ ธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) คงอัตราดอกเบี้ยนโยบายไว้เท่าเดิม แต่ไม่สามารถโน้มน้าวกลุ่มที่สนับสนุนการขึ้นดอกเบี้ยได้ ท่ามกลางการประเมินเศรษฐกิจที่ซบเซา นอกจากนี้ ธนาคารกลางนิวซีแลนด์ (RBNZ) ก็ไม่สามารถผลักดันท่าทีสนับสนุนการขึ้นดอกเบี้ยได้ในการปรับปรุงนโยบายการเงินครั้งล่าสุด ขณะที่ธนาคารกลางแคนาดา (BoC) สนับสนุนการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในช่วงที่ผ่านมา นอกเหนือจากความเห็นของธนาคารกลางแล้ว ดอลลาร์แคนาดา (CAD) ยังได้รับแรงกดดันจากราคาน้ำมันดิบที่ซบเซา ซึ่งเป็นสินค้าส่งออกหลักของแคนาดา
น้ำมันดิบยังคงถูกกดดันและเคลื่อนไหวใกล้ระดับต่ำสุดในรอบ 2 เดือน แม้สำนักงานคลังสำรองปิโตรเลียมของกระทรวงพลังงานสหรัฐฯ (DOE) จะประกาศขอซื้อน้ำมันสูงสุด 3.3 ล้านบาร์เรล เพื่อนำส่งเข้าคลังสำรองปิโตรเลียมเชิงยุทธศาสตร์ (SPR) ในเดือนตุลาคม อีกปัจจัยที่ท้าทายฝั่งขายน้ำมันคือความเห็นล่าสุดจาก Alexander Novak รองนายกรัฐมนตรีและรัฐมนตรีพลังงานของรัสเซีย ซึ่งปฏิเสธข่าวในตลาดที่ว่ามอสโกจะเพิ่มกำลังการผลิตน้ำมัน ทั้งนี้ ความอ่อนแอของทองคำดำอาจเชื่อมโยงกับปริมาณน้ำมันสำรองรายสัปดาห์ของสหรัฐฯ ที่เพิ่มขึ้นตามข้อมูลสำรวจจาก American Petroleum Institute (API) รวมถึงการฟื้นตัวของดอลลาร์สหรัฐฯ และการไม่มีข่าวลบสำคัญจากสถานการณ์ภูมิรัฐศาสตร์
นอกจากนี้ ราคาทองคำยังมีแรงซื้อกลับมาและพลิกกลับจากแนวโน้มขาลงตลอด 2 สัปดาห์ก่อนหน้า แม้ดอลลาร์สหรัฐแข็งค่าขึ้น โดยเทรดเดอร์ XAUUSD ขานรับความหวังว่าจีนจะออกมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจเพิ่มเติม และคาดการณ์ว่าธนาคารกลางรายใหญ่จะปรับลดอัตราดอกเบี้ย นอกจากนี้ อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ที่ปรับตัวลดลงยังช่วยให้โลหะมีค่ายังคงแข็งแกร่ง
- แรงซื้อแข็งแกร่ง: USDCAD, USDJPY, ดอลลาร์สหรัฐ
- แนะนำขายอย่างมาก: AUDUSD, NZDUSD, GBPUSD
- ซื้อ: BTCUSD, ETHUSD, Nasdaq, ทอง
- ขาย: DAX, FTSE 100, BTCUSD, AUDUSD, EURUSD
จับตาถ้อยแถลงของเฟด ท่ามกลางภาวะการซื้อขายที่คาดว่าจะซบเซา…
ตลาดมีแนวโน้มจะยังซบเซาต่อไป เนื่องจากปฏิทินเศรษฐกิจมีข้อมูลไม่มากและไม่มีข่าวความเสี่ยงสำคัญ อย่างไรก็ตาม เจ้าหน้าที่เฟดหลายคนมีกำหนดกล่าวสุนทรพจน์ต่อสาธารณะ ซึ่งอาจช่วยดึงดูดนักเทรดตามโมเมนตัมได้ ทั้งนี้ ผู้เล่นในตลาดจะมองหาสัญญาณยืนยันว่าเฟดจะปรับลดอัตราดอกเบี้ยล่าช้าออกไปจากกรอบเวลาที่หลายฝ่ายทราบกันดีว่าเป็นเดือนมิถุนายน เพื่อให้ดอลลาร์สหรัฐยังคงแข็งแกร่งก่อนการประกาศข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐฯ ที่เกี่ยวข้องกับผู้บริโภคในวันศุกร์ ขณะเดียวกัน ตลาดหลักในยุโรปจะปิดทำการในวันพฤหัสบดี จึงอาจเห็นการเคลื่อนไหวเล็กน้อยของยูโรก่อนวันหยุด ซึ่งทำให้คู่ EURUSD น่าสนใจสำหรับการเทรด นอกจากนี้ การเตรียมตัวของนักเทรดรับข้อมูลและเหตุการณ์สำคัญระดับสูงของสหราชอาณาจักรในสัปดาห์นี้ จะทำให้คู่ GBPUSD เป็นที่จับตาของนักเทรดตามโมเมนตัม โดยบ่งชี้ว่าราคาอาจย่อตัวลงจากช่วงที่ผ่านมา
