Pasaran kekal optimistik pada hari Selasa selepas pengumuman gencatan senjata antara Iran dan Israel, yang meredakan kebimbangan perang. Walaupun terdapat perbincangan yang menunjukkan kesan terhad daripada serangan AS ke atas program nuklear Iran dan pendirian Israel untuk menyekat sebarang usaha membina semula senjata nuklear, sentimen pasaran kekal positif.
Di China, Perdana Menteri Li secara tidak langsung mengkritik dasar AS semasa Forum Ekonomi Dunia. Namun begitu, rancangannya untuk mengubah China daripada ekonomi berasaskan pembuatan kepada ekonomi berasaskan penggunaan menyokong sentimen pasaran. Bagaimanapun, usaha rahsia China untuk mengurangkan dominasi global Dolar AS boleh mencetuskan semula ketegangan AS-China, terutamanya apabila tiada kemas kini jelas mengenai perjanjian perdagangan Geneva selepas jeda tarif selama 90 hari.
Kenyataan Pengerusi Fed, Jerome Powell di Capitol Hill turut menekan Dolar AS. Powell menyuarakan kebimbangan terhadap inflasi, pertumbuhan dan pekerjaan, serta memberi bayangan tentang kemungkinan pemotongan kadar faedah pada bulan Julai. Beberapa pegawai Fed lain turut menyuarakan kebimbangan serupa, menyumbang kepada kelemahan USD, terutamanya apabila ketegangan geopolitik semakin reda.
Data ekonomi bercampur – dengan keyakinan pengguna dan indeks harga rumah AS yang lemah bertentangan dengan data aktiviti ekonomi yang positif dari tinjauan Fed Richmond dan Philadelphia. Walaupun begitu, Dolar AS ditutup lebih rendah pada hari Selasa dan kekal lemah awal pagi Rabu.
Di Eropah, pegawai ECB kekal berhati-hati, dan bersama-sama kebimbangan serupa dari BoE serta tinjauan ekonomi UK, ia mencabar kenaikan EURUSD dan GBPUSD selepas mereka mencapai paras tertinggi beberapa hari. USDJPY pula jatuh ke paras terendah dua minggu, namun sedikit pulih pada hari Rabu di tengah-tengah isyarat bercampur dari BoJ.
Sementara itu, komoditi seperti Emas dan Minyak Mentah susut – Emas mencecah paras terendah dua minggu dan Minyak jatuh ke paras terendah sejak awal Jun – walaupun sentimen USD lebih lemah. Saham pula mencatat keuntungan kukuh, dan mata wang kripto turut mencatat pergerakan positif, manakala hasil bon kekal di bawah tekanan.
Angka sentimen IFO Jerman bagi bulan Jun menunjukkan hasil yang kebanyakannya positif, tetapi pembuat dasar ECB seperti de Guindos, Kazimir, dan Lane masih berhati-hati terhadap prospek ekonomi. Walaupun begitu, EURUSD mencapai paras tertinggi sejak Oktober 2021, didorong oleh kelemahan Dolar AS dan tumpuan pasaran terhadap rintangan teknikal pada paras 1.1650. Namun, prestasi pasangan ini sedikit perlahan hari ini.
Sementara itu, USDJPY mengalami kejatuhan harian terbesar dalam hampir tiga minggu sebelum pulih sedikit pada hari Rabu. Kelemahan USD dan pendirian hawkish dari Bank of Japan (BoJ) menekan pasangan ini. Awal pagi Rabu, ahli lembaga BoJ Naoki Tamura mencadangkan kemungkinan kenaikan kadar faedah, manakala data PPI perkhidmatan Jepun mengatasi jangkaan. Namun, ringkasan pandangan BoJ menunjukkan beberapa ahli menggesa kadar dikekalkan, memetik ketidaktentuan mengenai kesan tarif AS ke atas ekonomi Jepun, yang mempersulit unjuran untuk penurunan USDJPY.
Gabenor BoE Andrew Bailey dan pembuat dasar Ramsden menekankan cabaran dalam pasaran buruh UK, yang menguji GBP/USD pada paras tertinggi sejak awal 2022. Tinjauan dari Brightmine dan Indeed turut menunjukkan pasaran buruh yang lemah, dengan kebimbangan semakin meningkat mengenai inflasi dan pertumbuhan ekonomi. Kebimbangan ini, bersama data UK yang bercampur dan keraguan tentang keupayaan negara itu untuk mengelakkan kemelesetan semula, terus memberi tekanan kepada GBPUSD.
Pasangan mata wang AUDUSD dan NZDUSD meneruskan kenaikan selama tiga hari walaupun berdepan cabaran, manakala USDCAD memadam kerugian hari sebelumnya—yang merupakan penurunan pertama dalam enam hari—berikutan harga minyak mentah yang terus lemah. Sentimen berhati-hati yang optimistik dalam kalangan mata wang berkaitan komoditi, ditambah dengan isyarat positif dari China, membantu menyokong pasaran.
Data inflasi bulanan Australia menunjukkan tanda perlahan, menimbulkan kebimbangan bahawa RBA mungkin akan menurunkan kadar faedah lagi. Sementara itu, data perdagangan New Zealand adalah bercampur-campur, tanpa hala tuju yang jelas. Di Kanada, inflasi menunjukkan kekuatan, namun harga minyak mentah yang lemah dan ketidakpastian mengenai perjanjian perdagangan AS-Kanada menimbulkan keraguan terhadap penjual USDCAD.
Harga emas dan minyak mentah terus berada di bawah tekanan, walaupun Dolar AS melemah dan pasaran mendapat kelegaan daripada gencatan senjata sementara. Harapan terhadap peningkatan permintaan pembelian emas dan minyak diselubungi oleh pengurangan kebimbangan terhadap gangguan bekalan minyak serta penyusutan bermusim dalam permintaan emas.
Yang menarik, minyak mentah WTI gagal melonjak walaupun data API menunjukkan penurunan simpanan minyak AS yang lebih besar daripada jangkaan. Begitu juga, emas tidak mendapat manfaat daripada laporan bahawa China bersedia meningkatkan rizab emasnya.
Bitcoin (BTCUSD) dan Ethereum (ETHUSD) melonjak selama dua hari berturut-turut, disokong oleh sentimen positif daripada gencatan senjata Israel-Iran dan aliran masuk dana ETF yang kukuh. Namun, kedua-dua kripto merosot pada awal hari Rabu apabila pelabur menjadi berhati-hati dan menunggu isyarat lanjut untuk mengekalkan kenaikan ini.
Penurunan ini berlaku di tengah-tengah ketidaktentuan terhadap rang undang-undang AS yang mungkin mengubah landskap peraturan kripto, serta penantian terhadap undian Belanjawan “Big, Beautiful” pada hari Jumaat, yang kedua-duanya mencetuskan keraguan dalam kalangan pembeli kripto.
Menjelang hari Rabu, perhatian pelabur tertumpu kepada testimoni Pengerusi Fed Jerome Powell di Senat, bersama ucapan dari pegawai BoE, data Jualan Rumah Baharu AS, dan laporan inventori minyak mingguan API.
Namun, memandangkan sebahagian besar komen Powell telah dikupas semasa testimoni sebelumnya di Dewan Rakyat, sedikit pandangan baharu dijangka, dan ini boleh menyebabkan pasaran bergerak mendatar. Data perumahan yang lemah mungkin mengekalkan tekanan ke atas Dolar AS.
Oleh itu, mata wang utama berpotensi kekal kukuh, sekali gus membantu pemulihan dalam komoditi. Bagi kripto, pemangkin tambahan diperlukan untuk mengekalkan rally dua hari lalu. Saham dijangka stabil, sementara mata wang Antipodean mungkin bergelut. Tajuk utama berkaitan Timur Tengah dan perjanjian perdagangan AS masih menjadi tumpuan, tetapi pergerakan pasaran dijangka lebih perlahan berbanding awal minggu.
Semoga keuntungan perdagangan bersama anda!
