Minyak Mentah membersihkan lukanya pada paras terendah enam minggu di tengah-tengah pasaran yang sukar, fokus pada data AS, inventori API

Kompleks risiko kebanyakannya masih tidak jelas selepas optimis kembali ke meja hari sebelumnya. Kekurangan momentum boleh dikaitkan dengan mood berhati-hati menjelang data/peristiwa peringkat teratas minggu ini, serta keraguan tentang langkah seterusnya bank pusat utama. Bagaimanapun, keyakinan terkini dalam sempadan politik AS dan peningkatan kadar hasil secara beransur-ansur membantu mata wang yang lebih berisiko untuk mengurangkan kerugian sebelumnya sambil turut mencabar aset syurga.

Dengan ini, Indeks Dolar AS (DXY) menyaksikan sekitar 104.30 selepas menamatkan rentetan kemenangan dua hari pada hari Isnin. Walau bagaimanapun, EURUSD dan GBPUSD membalikkan pemulihan permulaan minggu manakala USDJPY jatuh untuk hari kedua berturut-turut.

AUDUSD jatuh ke paras terendah tiga minggu walaupun data meningkat di rumah manakala NZDUSD juga menguji paras terendah sejak awal Mei semasa kerugian berturut-turut empat hari. Selanjutnya, USDCAD kekal lebih kukuh pada paras tertinggi dalam tempoh lima minggu walaupun Minyak Mentah, item eksport utama Kanada, menghentikan penurunan berturut-turut tiga hari pada paras terendah dalam tempoh lebih sebulan.

Bergerak ke hadapan, harga Emas mengekalkan asas yang lebih rendah semasa kerugian berturut-turut lima hari apabila peniaga menyatukan keuntungan sebelumnya daripada paras tertinggi sepanjang masa, serta mengurangkan permintaan syurga bagi logam kuning di tengah-tengah keyakinan politik AS. Perlu diingatkan bahawa kesengsaraan China juga memberikan tekanan menurun ke atas jongkong.

Mata wang kripto kelihatan kurang diterima walaupun Suruhanjaya Sekuriti & Bursa AS (SEC) meluluskan tempat pertama ETF Ether (ETH) untuk memulakan dagangan mulai Selasa (23 Julai 2024). Dengan berbuat demikian, BTCUSD dan ETHUSD juga gagal untuk menceriakan kelemahan Dolar AS di tengah-tengah cabaran baru terhadap keyakinan sebelumnya tentang kemenangan Pilihan Raya Presiden AS Donald Trump.

Berikut ialah langkah terkini aset utama:

• Minyak mentah WTI melonjakkan kerugian berturut-turut tiga hari pada paras terendah dalam enam minggu, sedikit membida hampir $78.40 pada masa akhbar.
• Emas jatuh untuk hari kelima berturut-turut walaupun mencatatkan kerugian kecil selewat-lewatnya sekitar $2,391.
• Indeks USD kekal diketepikan sekitar 104.30 semasa kami menulis, bergelut untuk mempertahankan kerugian permulaan minggu.
• Wall Street ditutup dalam paras hijau manakala saham Asia-Pasifik mengenepi lebih rendah. Selanjutnya, ekuiti di Britain dan Eropah bercampur-campur semasa waktu perdagangan awal.
• BTCUSD dan ETHUSD kekal tertekan selepas mengalu-alukan penjual pada hari sebelumnya, kepada $66,500 dan selewat-lewatnya $3,440.

Pemangkin campuran menyekat pergerakan Dolar di tengah-tengah kebimbangan pra-data…

Saham teknologi membalikkan kerugian besar Jumaat pada hari sebelumnya walaupun pemulihan beransur-ansur dalam hasil bon Perbendaharaan penanda aras. Perkara yang sama menyertai ketidaktentuan politik di AS yang semakin surut dan kalendar yang cerah untuk membantu Wall Street ditutup pada sisi positif sambil turut memberikan tekanan menurun ke atas aset syurga seperti Dolar AS dan Emas.

Dari segi politik, penyingkiran Presiden AS Joe Biden daripada perlumbaan pilihan raya presiden dan keupayaan Naib Presiden Kamala Harris untuk mengambil tempat itu dalam Parti Demokrat menghilangkan ukuran ketidakpastian dan membantu memperbaharui keyakinan. Walau bagaimanapun, kekurangan data/acara utama dan masa yang mencukupi untuk menghadapi suasana pilihan raya, sekitar 3.5 bulan, menjinakkan prestasi positif pasaran menjelang pemangkin peringkat teratas minggu ini.

Pada hari Isnin, pembuat dasar ECB Peter Kažimír menyertai pembuat keputusan lain sambil mencadangkan pemotongan kadar selanjutnya, yang seterusnya mencabar pembeli EURUSD walaupun pasangan mata wang utama itu melantun dari paras terendah seminggu untuk mencabar penurunan berturut-turut dua hari. Perlu diperhatikan bahawa pertimbangan teliti Bundesbank untuk pemotongan kadar mungkin telah membantu sebut harga. Yang berkata, pasangan Euro berundur awal Selasa menjelang bacaan awal angka Keyakinan Pengguna untuk Julai, serta Jualan Rumah Sedia Ada AS untuk Jun dan Indeks Pembuatan Richmond Fed untuk Julai.

Pada baris yang sama ialah GBPUSD yang menghentikan penurunan berturut-turut dua hari sebelum mencatatkan kerugian ringan pada awal Selasa. Pengunduran terbaru pasangan Cable itu membenarkan kebimbangan pasaran tentang keupayaan kerajaan UK untuk menolak kebimbangan ekonomi dan mempertahankan Bank of England (BoE) yang menjaja apabila bank pusat utama bersedia untuk mengurangkan kadar.

Di tempat lain, USDJPY turun setengah peratus sambil melanjutkan pengunduran pada hari Jumaat daripada sokongan-bertukar-rintangan yang berusia tujuh bulan. Walaupun tidak banyak pemangkin untuk mewajarkan kejatuhan terbaharu pasangan Yen, komen daripada Setiausaha Agung parti pemerintah Jepun Liberal Democratic Party (LDP) Toshimitsu Motegi, berkata beliau berpendapat dasar Bank of Japan (BoJ) harus dibuat lebih jelas, nampaknya untuk menimbang harga. Di samping itu, perbualan tentang usaha BoJ untuk mempertahankan dasar hawkish, bertentangan dengan kebimbangan yang semakin meningkat tentang penurunan kadar Fed, juga memastikan pasangan penjual berharap.

Cetakan mingguan Australia ANZ-Roy Morgan Consumer Confidence melonjak ke paras tertinggi dalam tempoh enam bulan dan melaporkan lonjakan terbesar sejak April 2021. Walau bagaimanapun, AUDUSD dan NZDUSD gagal untuk menceriakan data yang optimis, seperti mereka mengabaikan People's Bank of China (PBoC) pemotongan kadar, di tengah-tengah kebimbangan bahawa pertumbuhan ekonomi China kehilangan momentum. Turut mencabar pembeli pasangan Aussie dan Kiwi ialah perbincangan mengenai pemotongan kadar daripada Reserve Bank of Australia (RBA) dan Reserve Bank of New Zealand (RBNZ).

Bukan sahaja AUDUSD dan NZDUSD tetapi USDCAD juga kekal di belakang dan gagal mendapat manfaat daripada pengunduran Dolar AS, terutamanya dalam keadaan harga Minyak Mentah yang lebih lemah dan persediaan pasaran untuk pemotongan kadar Bank of Canada (BoC) minggu ini.

Minyak Mentah bergelut untuk mewajarkan permintaan musim panas yang tinggi kerana kebimbangan untuk memperlahankan penggunaan tenaga China, walaupun rangsangan berat, menyertai peningkatan eksport dari Rusia dan OPEC untuk memihak kepada penjual. Dengan ini, emas hitam menjilat lukanya pada paras paling rendah dalam tempoh enam minggu selepas merosot dalam tiga hari berturut-turut. Selain itu, ramalan Morgan Stanley untuk menyaksikan lebihan pasaran minyak pada tahun 2025 dan jangkaan peningkatan dalam inventori mingguan nampaknya memberikan tekanan menurun ke atas harga emas hitam walaupun lantunan pembetulan terkini.

Emas nampaknya menanggung beban hasil bon Perbendaharaan yang meningkat secara beransur-ansur dan tergesa-gesa surut untuk keselamatan risiko selepas perkembangan terkini dalam senario politik AS. Turut mencabar pembeli jongkong adalah perbualan tentang kesihatan ekonomi China. Walau bagaimanapun, kebimbangan Fed yang dovish dan jangkaan data AS yang lebih lembut mengekalkan logam berharga itu dalam radar bulls.

• Belian kukuh: USDCAD, USDJPY, Dolar AS, Silver
• Jualan kukuh: AUDUSD, NZDUSD, GBPUSD
• Beli: BTCUSD, ETHUSD, Nasdaq, Gold, DJI30, USDCNH
• Jual: DAX, FTSE 100, EURUSD, Minyak Mentah

Keyakinan Pengguna Zon Euro, data AS peringkat pertengahan untuk menghiburkan pedagang harian…

Walaupun kalendar ekonomi masih dalam peringkat permulaannya, bacaan pertama zon Euro bagi Keyakinan Pengguna Julai akan membantu menentukan pergerakan EURUSD jangka pendek. Turut penting untuk diperhatikan ialah Jualan Rumah Sedia Ada AS untuk Jun dan Indeks Pengilangan Richmond Fed untuk Julai. Memandangkan data AS yang mungkin lebih lembut, berbeza dengan statistik EU yang dijangka meningkat, pasangan Euro mungkin menyaksikan pemulihan. Walau bagaimanapun, sebarang kejutan positif dalam statistik AS tidak akan teragak-agak untuk mendorong Dolar AS dan mengenakan lebih banyak tekanan penurunan ke atas mata wang dan komoditi utama seperti Minyak Mentah dan Emas.

Selain itu, inventori Minyak mingguan, mengikut American Petroleum Institute (API), juga akan menjadi penting bagi pedagang emas hitam kerana tenaga yang menanggung melenturkan otot mereka walaupun stok telah berkurangan dalam beberapa minggu lepas.