Что такое трейлинг-стоп-лосс и как им пользоваться?
Что такое трейлинг-стоп-лосс и как им пользоваться?
Трейдеры постоянно ищут способы сократить или предотвратить убытки. В этом могут помочь такие стратегии, как установка стоп-лосса. Этот механизм позволяет эффективно закрыть позицию, если цена актива достигает заранее установленного уровня.
Однако у таких стратегий есть очевидные недостатки. Более того, при неправильном использовании они иногда могут привести к дополнительным убыткам. Трейдерам приходится постоянно следить за текущей рыночной ценой. Поэтому им могут понадобиться более гибкие инструменты, например стратегия трейлинг-стоп-лосса.
Трейлинг-стоп-лосс: объяснение
Трейлинг-стоп-лосс — это тип ордера для внутридневной торговли. Он помогает установить максимальный процент убытка или сумму, которую трейдер может потерять по торгуемому инструменту. Его особенность в том, что заданный уровень меняется вместе с ценой, когда она движется в пользу трейдера. Если же цена движется против трейдера, уровень стоп-лосса остаётся неизменным.
Иными словами, трейлинг-стоп-лосс позволяет перемещать уровень стоп-лосса, делая стратегию более гибкой независимо от того, как меняется цена актива. Такой тип ордера позволяет трейдерам фиксировать прибыль. Кроме того, он помогает дополнительно ограничить убытки при внутридневной торговле.
Ещё одно преимущество этой стратегии — трейлинг-стоп-лосс не нужно настраивать вручную. Он может работать автоматически, а его параметры можно менять и настраивать по своему усмотрению.
Вот что нужно знать о трейлинг-стоп-лоссе:
Он помогает установить максимальный процент убытка;
Уровень стоп-лосса перемещается или остаётся на месте в зависимости от того, движется ли цена актива в пользу трейдера или против него;
Этот тип ордера можно использовать, чтобы предотвратить значительные убытки при внутридневной торговле.
Установить такой тип ордера несложно. Он работает так же, как и обычная стратегия установки стоп-лосса. Однако настройки зависят от типа открытой позиции — длинной или короткой. Например, если вы продаёте актив, которым владеете, по длинной позиции, уровень стоп-лосса следует установить ниже уровня входа в позицию.
Посмотрите пример использования трейлинг-стопа ниже.
Пример ордера трейлинг-стоп
Чтобы понять, как эта стратегия работает в реальных рыночных условиях, рассмотрим пример торговли акциями со следующими параметрами:
Цена покупки — $10;
Последняя цена на момент установки трейлинг-стопа — $10.05.
Размер трейлинга — $0.20.
$9.85 — начальное значение стоп-лосса, которое считается активным.
Как мы уже упоминали, ордер трейлинг-стоп перемещается вслед за ценой. Если цена на рынке вырастет до $10.97, значение стопа изменится и поднимется до $10.77. Если цена актива опустится до $10.90, значение стопа останется на прежнем уровне. Но если цена продолжит снижаться и достигнет $10.76, уровень стопа изменится, а рыночный ордер будет исполнен немедленно.
Помните, что на рынке могут происходить кратковременные падения цены. В таких ситуациях некоторые трейдеры пытаются импульсивно изменить уровень стопа. Однако рекомендуется оставить его без изменений. Иначе стоп-лосс может оказаться на уровне ниже, чем вы рассчитывали.
Недостатки трейлинг-стопа
Главный недостаток этой стратегии в том, что сделка может закрыться раньше, чем вы ожидали. Это может произойти, даже если цена актива лишь немного снизилась, но не пошла резко вниз и не развернулась. Иными словами, ордер на закрытие может сработать без очевидной причины. Поэтому устанавливайте уровень стопа на таком расстоянии, которого цена, по вашим ожиданиям, не достигнет.
Чтобы добиться успеха, важно определить, какой запас движения цены вы готовы допустить для конкретной сделки. Это будет 10 или 20 центов? В любом случае проанализируйте ордер и перепроверьте его, прежде чем устанавливать цену стопа.
Этот материал не содержит и не должен рассматриваться как содержащий инвестиционные консультации или рекомендации, предложение или побуждение к совершению каких-либо сделок с финансовыми инструментами. Прежде чем принимать какие-либо инвестиционные решения, обратитесь за консультацией к независимым финансовым консультантам, чтобы убедиться, что вы понимаете связанные с этим риски.
