Seruan Presiden AS Donald Trump untuk gencatan senjata “sepenuhnya dan menyeluruh” antara Israel dan Iran menerima reaksi bercampur daripada pasaran, memandangkan serangan peluru berpandu masih berterusan dan kedua-dua pihak saling menyalahkan antara satu sama lain. Walaupun begitu, para diplomat memberi isyarat bahawa tiada pihak mahu meningkatkan konflik, dan pembuat dasar global menyatakan bahawa “perang 12 hari” mungkin hampir ke penghujungnya. Trump turut menyatakan bahawa beliau sedang memantau harga minyak, yang mempengaruhi kedua-dua Dolar AS dan minyak mentah, dan baru-baru ini meningkat akibat ketegangan di Timur Tengah.
Sementara itu, data PMI S&P Global AS untuk Jun yang positif dibayangi oleh komen dovish dari pihak Fed serta jangkaan semakin meningkat terhadap pemotongan kadar faedah sebanyak 0.25% pada bulan Julai. Rundingan perdagangan pula terhenti tanpa kemajuan dalam perbincangan antara AS dengan EU, Jepun, atau China.
Suasana berhati-hati menjelang ucapan Testimoni Pengerusi Fed, Jerome Powell, turut menekan Indeks Dolar AS (DXY), yang berundur daripada paras rintangan utama. Keadaan ini membantu EURUSD meneruskan kenaikan selama empat hari berturut-turut walaupun data PMI Zon Euro yang bercampur dan kenyataan dovish dari ECB. GBPUSD turut meningkat disebabkan kelemahan Dolar AS, manakala USDJPY menyusut selepas tiga hari mendaki, meskipun Jepun bakal menghadapi pilihan raya dan data ekonomi yang bercampur.
Mata wang komoditi seperti AUD, NZD dan CAD pula mengurangkan kerugian, walaupun CAD ketinggalan disebabkan harga minyak—eksport utama Kanada—masih tertekan selepas kejatuhan mendadak. Bitcoin dan Ethereum pulih daripada penurunan empat hari, disokong oleh sentimen pengambilan risiko (risk-on) dan kelemahan dolar. Saham kekal stabil, manakala hasil bon AS dan Jepun kekal tanpa arah yang jelas.
EURUSD meneruskan momentum kenaikan empat hari berturut-turut apabila Dolar AS terus melemah dan sentimen pasaran kekal berhati-hati optimistik susulan perkembangan bercampur mengenai perang Israel-Iran. Pasangan ini tidak mengendahkan data PMI Zon Euro dan Jerman untuk Jun yang tidak menentu serta ketegangan perdagangan dengan AS. Pandangan berbelah bahagi pembuat dasar EU mengenai Ukraine dan kebimbangan perdagangan terkini dengan China turut membebani Euro apabila EURUSD menghampiri rintangan garisan trend sembilan minggu pada paras 1.1650. Pasaran kini dalam fasa penyatuan menjelang ucapan Powell, dengan jangkaan dovish terhadap kadar Fed menyokong pengukuhan Euro.
GBPUSD melonjak paling tinggi dalam tempoh lebih seminggu, disokong oleh bacaan PMI UK bagi Jun yang lebih baik daripada jangkaan, sambil mengabaikan kenyataan dovish Gabenor BoE Andrew Bailey berkenaan kos hutang yang rendah. Kelemahan Dolar AS menjadi pemacu utama dalam pemulihan Pound.
Sementara itu, USDJPY mencatat kerugian harian pertama dalam empat hari, walaupun sentimen pasaran keseluruhan kekal positif. Kenaikan Yen baru-baru ini mengabaikan kebimbangan politik menjelang pilihan raya dewan atasan Jepun pada 20 Julai. Bacaan CPI Teras oleh BoJ pula sejajar dengan jangkaan pasaran, menambah kepada sentimen hawkish yang semakin meningkat—tekanan tambahan terhadap Yen ketika pasaran menantikan data dan peristiwa utama dari AS.
Mata wang berkaitan komoditi mencatat pemulihan daripada kerugian baru-baru ini, disokong oleh sentimen pasaran yang berhati-hati tetapi optimistik. Namun begitu, Dolar Kanada (CAD) ketinggalan disebabkan kejatuhan harga minyak mentah. Kenyataan Perdana Menteri Kanada, Mark Carney, turut menekan USDCAD apabila beliau menyatakan bahawa perjanjian yang baik dengan AS adalah mungkin, namun tiada jaminan.
Sementara itu, AUDUSD dan NZDUSD meneruskan pemulihan daripada paras terendah lima minggu, walaupun tiada berita ekonomi besar yang positif dari Australia dan New Zealand.
Minyak mentah mencatat kejatuhan harian terbesar sejak Mac 2022, didorong oleh harapan terhadap gencatan senjata antara Israel dan Iran serta tumpuan Trump terhadap harga minyak. Harga minyak kekal tertekan apabila pasaran menjangkakan kemungkinan hentian dalam pengurangan inventori AS dan penyelesaian sementara di Timur Tengah.
Sementara itu, harga emas jatuh ke paras terendah hampir dua minggu, tidak terkesan oleh suasana pasaran yang cenderung kepada pengambilan risiko. Walaupun terdapat rancangan China untuk meningkatkan rizab emas dan permintaan fizikal yang meningkat daripada pembeli utama, ditambah pula dengan kelemahan Dolar AS, logam berharga ini terus mengikuti corak penyusutan bermusim.
Bitcoin (BTCUSD) dan Ethereum (ETHUSD) menamatkan rentetan kejatuhan selama empat hari pada hari Isnin dan meneruskan kenaikan pada awal Selasa, disokong oleh harapan terhadap gencatan senjata Israel-Iran walaupun konflik masih berterusan. Kenaikan ini turut disokong oleh aliran masuk ETF yang berterusan dan aktiviti pembelian oleh pelabur besar (whale), walaupun pedagang runcit dilihat semakin berhati-hati.
Data utama hari Selasa termasuk:
Dengan jangkaan dovish yang semakin meningkat daripada Fed, kenyataan berhati-hati daripada Powell, dan data AS yang lembut, Dolar AS berpotensi untuk terus melemah. Ini akan menyokong EURUSD, mata wang utama lain, dan mata wang Antipodean. Komoditi pula mungkin mencatat pergerakan bercampur—minyak mentah mungkin jatuh lagi jika kebimbangan bekalan reda, manakala emas boleh terus lembap disebabkan faktor bermusim.
Mata wang kripto yang telah pulih dijangka kekal stabil. Saham pula berkemungkinan menguji semula paras tertinggi baru-baru ini, kecuali jika ketegangan di Timur Tengah kembali memuncak.
Semoga keuntungan perdagangan bersama anda!
