Pelaburan Nilai: Panduan Permulaan Terbaik

Pelaburan nilai merujuk kepada pendekatan jangka panjang yang mempertimbangkan pembelian dan pegangan saham dalam jangka masa yang lebih lama. Apabila menggunakan pelaburan nilai, pelabur sepatutnya memilih saham yang berpotensi menguntungkan yang berkemungkinan besar mempunyai nilai yang meningkat dalam jangka masa panjang. Sesetengah daripada anda mungkin pernah mendengar istilah "saham terkurang nilai". Ia menerangkan aset yang mungkin mempunyai potensi pertumbuhan harga tetapi masih diabaikan oleh majoriti pedagang dan pelabur.

Menjadi pelabur nilai adalah berbeza daripada taktik perdagangan harian yang lebih popular seperti range trading di mana anda perlu membeli dan menjual saham pada hari atau minggu yang sama. Melangkah ke kelab pelaburan nilai bermakna merancang strategi yang lebih lama dan memegang saham sehingga aset itu akan menjamin nisbah pulangan aset yang baik.

Apakah Pelaburan Nilai?

Takrifan nilai pelaburan mengandaikan pembelian saham yang dinilai rendah pada masa ini. Cabaran utama di sini adalah untuk mengiktiraf aset yang mungkin boleh meningkat nilainya. Sebaliknya, syarikat mendapat peluang untuk mendapat manfaat daripada pilihan penskalaan bersama-sama dengan peluang untuk berkembang dan menyerlahkan kunci kira-kira positif dengan perspektif keuntungan yang jelas untuk masa hadapan. Dalam erti kata lain, pelabur mengekalkan semua aspek analisa asas di bawah kawalan.

Harga saham dipengaruhi oleh parameter yang berbeza dan biasanya turun naik disebabkan oleh peristiwa geopolitik, berita, laporan kewangan dan faktor lain. Fakta ini juga mempengaruhi sentimen pasaran merujuk kepada penerbit saham atau perusahaan tertentu. Walaupun pedagang harian sangat berminat untuk membuat keuntungan pada pergerakan harga jangka pendek dan membuat perbezaan pada percanggahan nilai yang kecil, pelaburan nilai mempertimbangkan pergerakan arah aliran jangka panjang dan asas penerbit saham. Ini bermakna bahawa sebagai pelabur nilai anda perlu berurusan lebih banyak dengan analisa asas dan bukannya teknikal analisis.

Misi utama adalah untuk mendapatkan apa yang dipanggil "harga diskaun". Untuk berbuat demikian, pelabur biasanya perlu menunggu harga saham bergerak lebih rendah berbanding nilai intrinsiknya. Apabila ia berlaku, anda boleh membeli aset tersebut.

Adakah Pelaburan Nilai Mati?

Pelaburan nilai pada mulanya diperkenalkan oleh nama besar seperti Warren Buffet dan Benjamin Graham. Mereka sebenarnya adalah ahli pertama yang ketara dalam kelab pelaburan nilai. Pendekatan ini menjadi sangat popular pada abad ke-20.

Hari ini, pedagang dan pelabur moden masih tertanya-tanya sama ada taktik itu berfungsi di bawah keadaan pasaran semasa. Majoriti pemula memilih teknik jangka pendek yang inginkan keuntungan yang lebih besar sekaligus. Keinginan untuk memperoleh masih merupakan kuasa yang mendominasi yang membuatkan pemula memilih lebih mudah (pandangan pertama) pada strategi yang lebih pantas.

Walau bagaimanapun, itu tidak bermakna pelaburan nilai telah mati. Lebih-lebih lagi, ia masih menjadi pilihan #1 untuk majoriti pelabur yang lebih berpengalaman. Inilah cara taktik itu berfungsi:

1. Mencari jenis saham. Peringkat pertama untuk pelabur nilai adalah untuk mengenal pasti jenis saham tertentu. Mereka boleh sama ada saham mewah atau blue-chip. Ia bergantung pada jangkaan anda dan tahap kepercayaan, reputasi syarikat dan peluang yang diperoleh. Mana-mana saham berpotensi untuk membawa keuntungan yang baik dalam jangka masa panjang. Apa yang anda perlukan ialah melakukan penyelidikan dengan mempertimbangkan asas dan parameter utama yang merujuk kepada sektor aliran tertentu.
2. Menganalisa stok. Pelaburan jangka panjang adalah mengenai asas dan penyelidikan yang mendalam. Anda perlu mengingati setiap faktor yang boleh memberi kesan kepada harga saham. Selain itu, pelabur tidak boleh mengabaikan kemungkinan risiko sistematik di samping prospek pertumbuhan syarikat, strategi kewangan dan rancangan, dsb.
3. Pulangan yang perlahan bermakna keuntungan yang stabil. Pulangan cepat biasanya merujuk kepada saham dalam pasaran dengan turun naik yang melampau. Sebagai pelabur nilai, anda mungkin ingin mencari pilihan yang lebih selamat dan stabil dengan peluang untuk mendapat manfaat daripada pulangan yang lebih mantap. Idea yang baik ialah menggunakan instrumentasi khusus seperti nisbah P/E untuk mengira potensi pulangan.

Kesimpulan

Kita pasti boleh mengatakan bahawa pelaburan nilai tidak mati. Ia adalah pilihan yang bagus untuk mereka yang mencari peluang pelaburan yang lebih selamat dengan pendapatan yang rendah walaupun stabil. Ideanya adalah untuk mencari saham terkurang nilai yang akan meningkat dalam harga. Strategi ini bergantung pada analisa asas dan beberapa peringkat mudah untuk menggunakan teknik tersebut. Seperti dengan setiap pelan pelaburan, strategi mengandaikan kepelbagaian portfolio sebagai cara untuk memastikan pulangan yang lebih mantap dan berbilang saluran hasil.

Bahan ini tidak mengandungi dan tidak boleh ditafsirkan sebagai mengandungi nasihat pelaburan, cadangan pelaburan, tawaran atau permintaan untuk sebarang transaksi dalam instrumen kewangan. Sebelum membuat sebarang keputusan pelaburan, anda harus mendapatkan nasihat daripada penasihat kewangan bebas untuk memastikan anda memahami risikonya.