ราคาน้ำมันดิบฟื้นตัวขึ้นจากความกังวลที่หลากหลาย

ตลาดกำลังอยู่ในภาวะซบเซาเนื่องจากอิทธิพลของวันหยุดเทศกาลที่กำลังจะมาถึง ประกอบกับปฏิทินเศรษฐกิจที่เบาบางและข่าวสารเกี่ยวกับความเสี่ยงที่ไม่ชัดเจน ในสถานการณ์นี้ นักลงทุนต่างพยายามรักษาระดับการฟื้นตัวของเงินดอลลาร์สหรัฐฯ ขณะที่ตลาดยังคงคาดการณ์ว่าการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของ Fed ในปี 2024 มีความเป็นไปได้สูง แม้ว่าผู้กำหนดนโยบายส่วนใหญ่จะผลักดันความกังวลเรื่องการดำเนินนโยบายการเงินที่ผ่อนคลายออกไปก็ตาม

ทั้งนี้ ดอลลาร์สหรัฐฯที่ถดถอยลงส่งผลกระทบต่อแรงเทซื้อสินค้าโภคภัณฑ์ แต่ความหวังเรื่องมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจของจีนยังช่วยหนุนให้ค่าเงิน AUD,NZD ขยับตัวสูงขึ้น อย่างไรก็ตาม คู่เงิน USDJPY พุ่งขึ้นสูงสุดในบรรดาคู่สกุลเงิน G10 เนื่องจากธนาคารกลางญี่ปุ่น (BoJ) ยังคงนโยบายการเงินไว้ไม่เปลี่ยนแปลง นอกจากนี้ คู่เงิน EURUSD และคู่เงิน GBPUSD ขยับตัวสูงขึ้น ในขณะที่ คู่เงิน AUDUSD และคู่เงิน NZDUSD ขยายการฟื้นตัวจากครั้งก่อนหน้า

อีกทางด้านหนึ่ง ราคาทองคำร่วงลงเล็กน้อย ส่วนทางด้านราคาน้ำมันดิบดีดตัวออกจากช่วงขาขึ้นสี่วัน ขณะที่หุ้นในฝั่งสหรัฐฯและโซนเอเชียแปซิฟิกปรับตัวสูงขึ้น

ทางฝั่งของ BTCUSD และ ETHUSD ยังขยายการฟื้นตัวจากเมื่อเริ่มต้นสัปดาห์ เนื่องจากนักลงทุนในอุตสาหกรรมคริปโตกำลังหารือเกี่ยวกับการอนุมัติ spot ETF ของสำนักงาน ก.ล.ต. ของสหรัฐอเมริกา

มาติดตามความเคลื่อนไหวล่าสุดของสินทรัพย์เหล่านี้:

• น้ำมันเบรนท์ (Brent) อยู่ในแนวโน้มขาขึ้นสี่วัน โดยขยับขึ้นมาที่ $78.00
• ทองคำ (Gold) ราคาทองคำล่าสุดยังคงร่วงลงที่ประมาณ $2,025 หลังจากฟื้นตัวขึ้นในวันก่อนหน้า
• ดัชนีค่าเงินดอลลาร์สหรัฐฯ (USD INDEX) ยังขาดทิศทางที่ชัดเจนที่ราวๆ 102.45 โดยชะลอตัวจากการฟื้นตัวในวันศุกร์จากระดับต่ำสุดในรอบหลายเดือน
• ตลาดหลักทรัพย์ Wall Street ปิดผสมเช่นเดียวกันกับ หุ้นในโซนเอเชียแปซิฟิก และ หุ้นในยุโรปและสหราชอาณาจักร
• BTCUSD และ ETHUSD อยู่ในช่วงขาขึ้นสองวันที่ประมาณ $43,000 และ $2,250 ตามลำดับ

ตลาดยังไม่มีทิศทางที่ชัดเจน……

การคงนโยบายการเงินที่เข้มงวดของเจ้าหน้าที่ Fed ไม่สามารถช่วยสนับสนุนค่าเงินดอลลาร์สหรัฐฯได้ แม้ว่าความกังวลทางภูมิรัฐศาสตร์และข้อมูลที่อยู่อาศัยที่ปรับตัวดีขึ้นเล็กน้อยจะพยุงค่าเงินดอลลาร์สหรัฐฯไว้ก็ตาม อย่างไรก็ตาม ราคาน้ำมันได้รับความสนใจมากขึ้น เนื่องจากผู้ผลิตรายใหญ่มีการเสนอแนะให้มีการลดอุปทานมากขึ้น รวมถึงปัญหาทะเลแดงที่กำลังปะทุอยู่ในขณะนี้ แต่โอกาสที่อุปสงค์จะปรับลดลง และการเคลื่อนไหวของสหรัฐฯเพื่อแก้ไขความหวาดกลัวทางภูมิรัฐศาสตร์ในตะวันออกกลางจะท้าทายตลาดพลังงานต่อไป

เมื่อวันจันทร์ที่ผ่านมา กลุ่มฮูตีได้ออกมากล่าวว่า พวกเขาปฏิเสธข้อตกลงของสหรัฐฯที่จะฟื้นฟูสันติภาพในเยเมนและหยุดการโจมตีในทะเลแดง นอกจากนี้ ยังมีการรายงานระบุว่า สหรัฐฯเตรียมเปิดเผยรายละเอียดของ Operation Prosperity Guardian ที่เป็นปฏิบัติการทางทหารเพื่อปกป้องเส้นทางเดินเรือในทะเลแดงซึ่งประกอบไปด้วย 39 ประเทศ โดยมีวัตถุประสงค์หลักคือการต่อต้านโจรสลัด

สิ่งนี้ตรงกันข้ามกับรายงานของสำนักงานสารสนเทศด้านพลังงานของสหรัฐอเมริกา (EIA) ที่มีการรายงานว่าการผลิตน้ำมันจากชั้นหินดินดานเพิ่มขึ้นทุกเดือนติดต่อกัน อย่างไรก็ตาม รายงานยังคาดการณ์ว่าผลผลิตจะลดลงเล็กน้อยในช่วงเดือนมกราคม

ในอีกทางหนึ่ง ดัชนีตลาดที่อยู่อาศัย NAHB ของสหรัฐเพิ่มสูงขึ้นเป็น 37 จาก 36 ในขณะที่ประธานธนาคารกลางสหรัฐฯแห่งชิคาโก Austan Goolsbee ได้อ้างถึงการปรับปรุงอย่างมีนัยสำคัญของอัตราเงินเฟ้อและยังสนับสนุนการปรับลดอัตราดอกเบี้ยเล็กน้อยในปีหน้า ในขณะเดียวกัน Mary Daly ประธานธนาคารกลางสหรัฐฯแห่งซานฟรานซิสโกออกมากล่าวว่า พวกเขา “จะยังคงดำเนินการอย่างเข้มงวดแม้ว่าจะมีการปรับลดอัตราดอกเบี้ยสามครั้งในปีหน้าก็ตาม”

นอกจากนี้ คณะกรรมการพัฒนาและปฏิรูปแห่งชาติของสาธารณรัฐประชาชนจีน (NDRC) ได้ถ่ายทอดรายละเอียดการอนุมัติโครงการลงทุน 144 โครงการ มูลค่า 1.28 ล้านล้านหยวนในปี 2023 โฆษก NDRC ยังกล่าวอีกว่า พวกเขาจะส่งเสริมประสิทธิภาพและประสิทธิผลของการลงทุน และปรับปรุงการเติบโตที่มั่นคงของการบริโภค สถานการณ์เดียวกันนี้ยังทำให้นักลงทุนในตลาดยังคงมองโลกในแง่ดีอย่างระมัดระวัง แม้ว่าตลาดจะไม่มีความก้าวหน้าที่สำคัญก็ตาม

อย่างไรก็ตาม ธนาคารกลางญี่ปุ่น (BoJ) ยังคงรักษานโยบายการเงินไว้ไม่เปลี่ยนแปลงตรงกับการคาดการณ์ของตลาด นอกจากนี้ BoJ ยังคงแนวทางไว้ด้วยการควบคุมเส้นผลตอบแทนพันธบัตร (Yield Curve Control - YCC) โดยรักษาระดับเพดานผลตอบแทนพันธบัตร 10 ปีไว้ไม่เกิน 1.0% คู่เงิน USDJPY จึงพุ่งสูงขึ้นในตอนแรกหลังการประกาศ เนื่องจากผู้กำหนดนโยบายคลายความกังวลเกี่ยวกับการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในปี 2024

อีกทั้ง รายงานของธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) ยังแสดงให้เห็นว่าการตัดสินใจคงอัตราดอกเบี้ยไว้ไม่เปลี่ยนแปลงนั้นเกิดขึ้นหลังจากพิจารณาการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย 25bp ซึ่งในทางกลับกันก็ท้าทายช่วงแนวโน้มขาขึ้นของคู่เงิน AUDUSD อีกด้วย

นอกจากนี้ Tiff Macklem ผู้ว่าการธนาคารกลางแคนาดา (BoC) ได้ส่งสัญญาณการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในปี 2024 ซึ่งกระตุ้นให้คู่เงิน USDCAD อ่อนค่าลง แม้ว่าราคาน้ำมันดิบจะยังคงพุ่งสูงขึ้น ในขณะที่ คู่เงิน NZDUSD พยายามรักษาระดับราคาจากตัวเลขความเชื่อมั่นทางธุรกิจของ ANZ ที่แข็งแกร่งและข้อมูลกิจกรรมเศรษฐกิจในเดือนธันวาคม

และเป็นที่น่าสังเกตว่า Peter Kazimir ผู้กำหนดนโยบายของธนาคารกลางยุโรป (ECB) มีความพยายามคงการดำเนินนโยบายการเงินที่เข้มงวดโดยกล่าวว่า “การมองโลกในแง่ดีเกี่ยวกับเงินเฟ้อในปัจจุบันยังเร็วเกินไปที่จะประกาศชัยชนะและก้าวไปสู่ขั้นต่อไป”

• สัญญาณซื้อแรง: USDCAD
• สัญญาณขายแรง: ETHUSD, GBPUSD, Gold
• สัญญาณซื้อ: USD Index, Nasdaq, USDJPY
• สัญญาณขาย: DAX, FTSE 100, BTCUSD, AUDUSD, EURUSD

จับตามองการรายงานสุดท้ายของอัตราเงินเฟ้อของยูโรโซน และข้อมูลที่อยู่อาศัยของสหรัฐฯ

แม้ว่าปฏิทินเศรษฐกิจจะยังคงขาดการรายงานข้อมูล/เหตุการณ์สำคัญ โดยเฉพาะอย่างยิ่งหลังจากมีแถลงการณ์จาก BoJ แต่การรายงานสุดท้ายของอัตราเงินเฟ้อของยูโรโซนในเดือนพฤศจิกายนและข้อมูลตลาดที่อยู่อาศัยของสหรัฐฯจะกระตุ้นโมเมนตัมของนักลงทุนในตลาด สิ่งสำคัญที่ต้องจับตามองก็คือความคืบหน้าในทะเลแดงและพาดหัวข่าวที่เกี่ยวข้องกับจีน รวมไปถึงแถลงการณ์จากธนาคารกลางสำคัญๆ เมื่อพิจารณากระแสการคาดการณ์อัตราดอกเบี้ยที่ปรับลดลงในปี 2024 และแนวโน้มของการพร้อมรับความเสี่ยงแล้ว สิ่งเดียวกันนี้จะสร้างแรงกดดันด้านลบต่อเงินดอลลาร์สหรัฐฯ ในขณะเดียวกันก็ช่วยหนุนสินค้าโภคภัณฑ์และค่าเงิน AUD,NZD แต่อย่างไรก็ตาม การขาดการมีส่วนร่วมในตลาดจะสามารถช่วยให้ดอลลาร์สหรัฐฯแข็งค่าขึ้นได้หากข้อมูลเศรษฐกิจของสหรัฐฯปรับตัวดีขึ้น

ขอให้คุณโชคดีในการเทรด !