Phân tích cơ bản và phân tích kỹ thuật là hai phương pháp phân tích biến động giá chính, chúng thậm chí được xem như hai trường phái. Cả hai đều tập trung vào phân tích thị trường tài chính, dù quá trình xem xét các công cụ giao dịch và các yếu tố quan trọng được thực hiện theo các cách khác nhau.
Hôm nay, chúng ta sẽ tìm hiểu hai phương pháp này khác nhau như thế nào và liệu chúng có thể cùng kết hợp hay không? Cũng như các công cụ chính khiến cho phân tích cơ bản và kỹ thuật khác biệt với nhau.
Phân tích kỹ thuật nghiêng về phân tích chuyển động giá theo thời gian thực và sử dụng các chỉ báo cụ thể nhằm dự đoán khi nào giá sẽ thực hiện động thái tiếp theo.
Phân tích cơ bản xem xét việc sử dụng một loạt các yếu tố kinh tế và tài chính có thể ảnh hưởng đến thị trường hoặc hoạt động kinh doanh theo cách này hay cách khác.
Bây giờ, chúng ta hãy xem xét kỹ hơn các vấn đề chính về phân tích kỹ thuật và phân tích cơ bản, xác định sự khác biệt chính giữa hai phương pháp giao dịch này.
Hầu hết, các nhà giao dịch kỹ thuật dựa vào biểu đồ. Vì vậy, điều cực kỳ quan trọng là nhà đầu tư theo trường phái này phải biết cách đọc biểu đồ. Mặt khác, phân tích cơ bản bắt đầu bằng việc nghiên cứu sâu về báo cáo thu nhập và báo cáo lưu chuyển tiền tệ, bảng cân đối kế toán và các dữ liệu khác của công ty có thể cho thấy hiệu suất, tiềm năng tăng trưởng và nhiều yếu tố khác.
Các nhà giao dịch kỹ thuật bỏ qua thông tin này vì họ tin rằng báo cáo tài chính của công ty không ảnh hưởng đến thị trường chứng khoán hoặc giá tài sản trong thời gian ngắn. Nhiệm vụ chính của họ là xác định hướng di chuyển của giá/xu hướng.
Khung thời gian áp dụng cho mỗi phương pháp cũng khác nhau. Thông thường, các nhà giao dịch cơ bản dựa vào các lựa chọn đầu tư dài hạn nhiều hơn, trong khi các nhà giao dịch kỹ thuật thích các chiến lược ngắn hạn. Nếu bạn thích phân tích kỹ thuật, bạn sẽ sử dụng các biểu đồ và mô hình để theo dõi giá trong khung thời gian theo ngày, theo tuần hoặc theo tháng.
Nếu bạn quan tâm hơn đến phân tích cơ bản, bạn cần phải chuẩn bị chờ đợi hàng tháng hoặc hàng năm để cuối cùng nhìn thấy giá trị thực tế của công ty phát hành. Hơn nữa, các nhà đầu tư dài hạn tin rằng không thể xác định giá cổ phiếu chính xác trong ngắn hạn. Họ cho rằng cổ phiếu sẽ bị định giá sai nếu không được theo dõi đủ lâu. Hơn nữa, họ tin rằng giá tài sản sẽ tương quan và tự điều chỉnh trong thời gian dài. Khi chúng ta nói "một thời gian dài", có nghĩa là nhiều năm.
Một điểm khác biệt chính giữa phân tích kỹ thuật và phân tích cơ bản là thời gian cần thiết để tạo ra dữ liệu. Các nhà giao dịch kỹ thuật có thể vẽ biểu đồ và xem biến động giá mỗi phút. Các nhà đầu tư tập trung vào phân tích cơ bản cần phải đợi trong nhiều tháng cho đến khi dữ liệu phân tích cần thiết được tạo và phản ánh trên thị trường.
Khi chọn một phương pháp giao dịch, nhà đầu tư có thể có những mục tiêu khác nhau. Những người có đầu óc kỹ thuật giống như những nhà đầu tư toàn thời gian hoàn thành hàng chục hoặc hàng trăm giao dịch hàng ngày thông qua các lệnh ngắn hạn và trung hạn. Các nhà đầu tư cơ bản tập trung hơn vào nguồn thu nhập ổn định và thụ động, vì họ không cần phải xử lý các biểu đồ và chỉ báo suốt cả ngày. Điều này giúp họ kết hợp các công việc hàng ngày với việc đầu tư.
Phân tích kỹ thuật và Phân tích cơ bản thường được áp dụng như là các phương pháp đối lập. Phần lớn các nhà đầu tư thậm chí không nhận ra rằng chúng có thể cùng tồn tại. Đồng thời, các chuyên gia có kiến thức thực tế về cách kết hợp phân tích kỹ thuật và cơ bản để nhận ra một cổ phiếu bị định giá thấp (phân tích cơ bản) và xác định điểm vào/ra thị trường tốt nhất (phân tích kỹ thuật). Sử dụng kết hợp như vậy trong trường hợp cổ phiếu bị quá bán là một ý tưởng hay.
Phân tích kỹ thuật và Phân tích cơ bản là hai phương pháp khác nhau, liên quan đến các trường phái và cách thức giao dịch khác nhau. Các nhà giao dịch kỹ thuật thích các giao dịch ngắn hạn hơn với nhận định thị trường được cung cấp thông qua các biểu đồ cùng sự trợ giúp của các chỉ báo kỹ thuật. Các nhà đầu tư theo trường phái cơ bản tìm kiếm cơ hội đầu tư dài hạn và tập trung vào các chỉ số quan trọng của công ty thông qua báo cáo tài chính. Bất chấp mọi sự khác biệt, nhà đầu tư vẫn có thể kết hợp 2 phương pháp này để hỗ trợ giao dịch và tìm kiếm tài sản bị định giá thấp.
Bài viết này không chứa và không nên được hiểu là chứa lời khuyên đầu tư, khuyến nghị đầu tư, ưu đãi hay mồi chào cho bất kỳ giao dịch tài chính nào. Trước khi đưa ra bất kỳ quyết định đầu tư nào, bạn nên tìm kiếm lời khuyên từ các cố vấn tài chính độc lập để đảm bảo bạn hiểu rõ các rủi ro trong ngành.
