Sentimen pasaran kekal suram apabila kenyataan hawkish daripada pegawai Rizab Persekutuan (Fed) disertai kebimbangan geopolitik yang menyelubungi Timur Tengah. Kemas kini terkini dalam Laporan Kestabilan Kewangan Global (GFSR) Tabung Kewangan Antarabangsa (IMF) juga boleh menjejaskan sentimen terhadap aset berisiko.
Sehubungan itu, Indeks Dolar AS (DXY) turun naik berhampiran paras tertinggi tahun ini, tanpa momentum menaik sejak kebelakangan ini. Sementara itu, harga Emas berundur daripada paras tertinggi hari sebelumnya, sekitar $2,400, selepas bergerak selaras dengan graf lilin Doji pada carta harian hari Selasa.
Walaupun begitu, EURUSD menunjukkan aliran menurun selama tujuh hari, manakala GBPUSD melantun daripada paras terendah dalam lima bulan meskipun data inflasi domestik bercampur-campur dan sentimen tidak menentu menjelang ucapan pegawai kanan bank pusat daripada Bank Pusat Eropah (ECB) dan Bank of England (BoE).
USDJPY berundur daripada paras tertinggi dalam 34 tahun apabila hasil bon utama susut, tanpa menghiraukan data Jepun yang lemah. Sementara itu, minyak mentah meneruskan kerugian hari sebelumnya berikutan Dolar AS yang lebih kukuh dan kebimbangan terhadap permintaan tenaga.
Setakat ini, BTCUSD dan ETHUSD tidak menunjukkan arah yang jelas apabila kebimbangan terhadap kejatuhan pasaran kripto berbeza dengan keyakinan terhadap kadar pembiayaan negatif.
Berikut ialah pergerakan terkini aset utama:
- Minyak Brent kekal di bawah tekanan untuk hari kedua berturut-turut apabila penjual menyasarkan paras $90.00 setakat waktu penulisan.
- Harga emas kekal lemah pada sekitar $2,380 pada bacaan terkini, sejajar dengan pembentukan lilin Doji pada hari sebelumnya.
- Indeks USD turun naik pada paras tertinggi sejak November 2023, dengan kerugian kecil berhampiran 106.25 pada waktu artikel ini ditulis.
- Wall Street ditutup bercampur-campur, begitu juga dengan saham Asia-Pasifik saham. Selain itu, saham Eropah dan UK tidak menunjukkan arah yang jelas pada jam dagangan pertama.
- BTCUSD dan ETHUSD mencatatkan kenaikan kecil, masing-masing sekitar $27,750 dan $1,900 setakat ini.
Dolar AS meningkat sedikit susulan kenyataan Pengerusi Fed Powell dan kebimbangan perang…
Indeks Dolar AS (DXY) bergerak turun naik pada paras tertinggi sejak November 2023 dalam keadaan pasaran yang tidak menentu pada awal Rabu. Walaupun begitu, indeks dolar AS berbanding enam mata wang utama itu kekal dalam radar pembeli, susulan harapan bahawa Rizab Persekutuan (Fed) tidak akan menurunkan kadar faedah dalam masa terdekat. Kebimbangan yang semakin memuncak tentang perang Israel-Iran dan perbincangan pasaran mengenai keadaan inflasi yang semakin buruk juga boleh menyokong Dolar AS.
Pada Selasa, media Israel melaporkan bahawa kabinet perang negara itu memutuskan untuk melancarkan serangan di Iran dan serangan itu perlu bermula “secepat mungkin”. Sehubungan itu, Financial Times (FT) memetik seorang pegawai Israel yang tidak dinamakan sebagai berkata, “Tujuannya adalah untuk menyampaikan mesej yang menyakitkan kepada Iran.”
Selain itu, Penasihat Keselamatan Negara Rumah Putih, Jake Sullivan, turut menulis di Twitter bahawa AS akan mengenakan sekatan baharu terhadap Iran dan menambah bahawa sekutu serta rakan kongsi AS akan menyusul tidak lama lagi.
Di samping itu, Tabung Kewangan Antarabangsa (IMF) turut menerbitkan Laporan Kestabilan Kewangan Global (GFSR) dan menyuarakan kebimbangan tentang inflasi sambil menyatakan, “Keyakinan terhadap ‘pendaratan lembut’ ekonomi semakin meningkat dalam pasaran kewangan, tetapi inflasi yang berterusan boleh mencetuskan ketidakstabilan.” GFSR IMF juga menyarankan agar bank pusat mengelakkan pelonggaran dasar terlalu awal.
Perlu dinyatakan bahawa Pengerusi Fed Powell turut memberikan kenyataan yang bercanggah pada hari Selasa dan berkata, “Walaupun prestasi ekonomi AS kukuh, kemajuan dalam usaha mengawal inflasi tahun ini terus terhad. Data terkini menunjukkan inflasi PCE teras dijangka stabil pada sekitar 2.8% bagi bulan Mac.” Penggubal dasar itu turut menyebut bahawa dasar monetari ketat yang sedang dilaksanakan memerlukan lebih banyak masa untuk menunjukkan kesan sepenuhnya.
Gabenor Rizab Persekutuan, Philip Jefferson, turut menepis kebimbangan tentang pemotongan kadar dengan menyebut inflasi yang berterusan dalam kenyataan terbaharunya. Beliau menyatakan bahawa jika inflasi terus melebihi jangkaan, pendirian dasar monetari ketat semasa mungkin perlu dikekalkan untuk tempoh yang lebih lama.
Selain komen Fed yang hawkish dan kebimbangan geopolitik, bacaan positif model GDPNow Fed Atlanta yang menunjukkan pertumbuhan KDNK AS sebanyak 2.9% pada suku pertama, berbanding jangkaan sebelumnya sebanyak 2.8%, turut menyokong Dolar AS. Angka Pengeluaran Perindustrian AS bagi Mac juga selari dengan ramalan pasaran, iaitu 0.4% bulan ke bulan, berbanding bacaan 0.4% yang disemak naik.
Sementara itu, data Permit Bangunan dan Permulaan Pembinaan Rumah AS bagi Mac yang lebih lemah, bersama-sama dengan fasa pengukuhan pasaran, menguji pembeli dolar AS ketika mata wang itu berada pada paras tertinggi dalam beberapa hari.
Dalam perkembangan lain, Presiden ECB Christine Lagarde menyatakan dalam temu bual dengan CNBC bahawa Bank Pusat Eropah bersedia untuk menurunkan kadar faedah tidak lama lagi, dengan andaian tiada perkembangan tidak dijangka yang ketara. Berikutan itu, EURUSD jatuh ke paras terendah baharu sejak November 2023, selepas tekanan yang dialaminya sejak kebelakangan ini.
Gabenor BOE Bailey turut mengulas tentang jurang inflasi antara AS dengan Eropah, dengan menyatakan bahawa tekanan permintaan di AS lebih tinggi. Penggubal dasar itu turut menambah, “Saya melihat bukti kukuh bahawa proses disinflasi sedang berlaku.” Perlu diperhatikan bahawa data inflasi UK yang bercampur-campur, diterbitkan awal pagi Rabu, menguji penjual GBPUSD pada paras terendah beberapa hari.
Selain itu, Gabenor Bank of Canada (BoC) Tiff Macklem membuat penampilan awam dan berkata bahawa dasar monetari semakin berkesan di Kanada (berbanding AS), sambil menambah, “Saya berpendapat kekuatan ekonomi pada suku pertama akan berterusan sepanjang 2024.” Perkembangan ini, bersama-sama harga minyak mentah yang lemah, mendorong kenaikan USDCAD.
USDJPY berundur daripada paras tertinggi beberapa tahun sambil menjejaki penurunan hasil bon Perbendaharaan AS dan tidak mengendahkan kebanyakan data domestik yang lemah. Tinjauan Reuters-Tankan terhadap pengeluar Jepun dan sektor bukan pembuatan pula menunjukkan keyakinan merosot, dengan indeks masing-masing jatuh pada bulan Mac. Selain itu, defisit perdagangan Jepun melebar susulan data import dan eksport yang lemah.
Di tempat lain, NZDUSD melantun daripada paras terendah tahun ini dan mencatat kenaikan terbesar dalam kalangan pasangan mata wang G10, walaupun Indeks Harga Pengguna (CPI) suku tahunan New Zealand menurun daripada 4.7% kepada 4.0% YoY pada suku pertama (Q1) 2024. Perkembangan ini mungkin disebabkan angka QoQ Q1 2024 yang lebih baik, meningkat kepada 0.6% berbanding 0.5% dalam laporan sebelumnya.
- Isyarat beli kukuh: USDCAD, USDJPY, Dolar AS
- Jual kukuh: AUDUSD, NZDUSD, GBPUSD
- Beli: BTCUSD, ETHUSD, Nasdaq, Emas
- Jual: DAX, FTSE 100, BTCUSD, AUDUSD, EURUSD
Inflasi dan bank pusat menjadi tumpuan…
Seterusnya, bacaan akhir inflasi Zon Euro akan dikeluarkan sebelum ucapan Presiden ECB Christine Lagarde dan Gabenor BoE Andrew Bailey, yang akan menjadi tumpuan pedagang intrahari. Ulasan pegawai Fed peringkat kedua, Buku Beige Fed dan data mingguan rasmi inventori minyak AS juga penting. Inflasi EU yang berkemungkinan mereda dan kenyataan dovish daripada Lagarde, ECB, boleh memberi tekanan menurun kepada EURUSD. Sementara itu, pasangan GBPUSD mungkin melanjutkan lantunan pembetulan terkini daripada paras terendah beberapa hari sekiranya Bailey, BoE, mempertahankan kecenderungan hawkishnya. Namun, ketegangan geopolitik yang berterusan di Timur Tengah dan penolakan pegawai Fed terhadap pemotongan kadar lebih awal boleh mendorong Dolar AS naik sedikit. Ini pula boleh mencabar pembeli emas dan minyak mentah, selain memberi tekanan kepada mata wang Australia dan New Zealand.
Semoga tuah dagangan menyebelahi anda!
