Gold bears mengekalkan tampuk walaupun lantunan baru-baru ini

Spekulasi baru mengenai pemotongan kadar faedah Rizab Persekutuan (Fed) memihak kepada selera risiko untuk pembelian Emas pada hari sebelumnya. Walau bagaimanapun, kekurangan data/peristiwa utama dan suasana berhati-hati menjelang PPI AS dan UoM CSI Jumaat membolehkan Dolar AS mempertahankan keuntungan mingguan. Cabaran yang sama melantun XAUUSD daripada paras rendah berbilang hari, mencadangkan penguasaan penjual jongkong walaupun pemulihan cemerlang hari sebelumnya.

Walaupun Dolar AS mengetepikan lebih tinggi, mata wang seperti Euro dan British Pound (GBP) gagal memikat kenaikan harga di tengah-tengah data bercampur-campur di rumah dan perbualan mengenai pemotongan kadar lebih awal daripada Bank Pusat Eropah (ECB) dan Bank of England (BoE). Tambahan pula, USDJPY mengabaikan harapan untuk menyaksikan penamatan polisi ultra-mudah Bank of Japan (BoJ) yang lebih cepat sambil menjejaki hasil yang lebih kukuh dan kekal lebih kukuh untuk minggu ketiga berturut-turut, kekal lebih kukuh pada tahap tertinggi dalam tiga bulan.

Walau bagaimanapun, perlu diingatkan bahawa minyak mentah gagal untuk mewajarkan Greenback yang lebih kukuh di tengah-tengah ketegangan geopolitik di Timur Tengah dan keyakinan OPEC tentang permintaan masa depan. Dengan berbuat demikian, peniaga tenaga mengabaikan ramalan permintaan minyak IEA yang lemah.

Seterusnya, AUDUSD mempertahankan pemulihan daripada paras terendah berbilang bulan manakala NZDUSD membalikkan keuntungan mingguan sebelumnya di tengah-tengah kebimbangan RBNZ yang dovish.

Pada halaman yang berbeza, kenaikan harga BTCUSD berehat pada tahap tertinggi sejak November 2021 kerana beberapa bank AS dan dana memohon untuk ETF spot. Pada baris yang sama, ETHUSD menjangkau kenaikan mingguan terbesar sejak awal April 2023 sambil mencecah paras tertinggi dalam 21 bulan di tengah-tengah keyakinan yang meluas mengenai kelulusan spot ETF dan disebabkan oleh matriks dalam rantaian yang menaik.

Berikut ialah langkah terkini aset utama:

• Pembeli minyak Brent berehat sekitar $82.90-83.00 selepas meningkat paling banyak dalam seminggu pada hari sebelumnya.
• Harga emas bergelut untuk mempertahankan pemulihan daripada paras terendah dua bulan, selewat-lewatnya hampir $2,005.
• Indeks USD mencetak keuntungan harian pertama dalam tiga, sedikit membida berhampiran 104.40 semasa kami menulis.
• Wall Street ditutup dengan kenaikan sederhana manakala saham Asia-Pasifik mengenepi lebih tinggi. Yang berkata, saham di Eropah dan UK juga mencetak keuntungan kecil semasa jam awal dagangan.
• BTCUSD melihat hampir paras tertinggi berbilang bulan sekitar $52,500 manakala ETHUSD berundur daripada paras tertinggi sejak Mei 2022 kepada $2,820 pada masa akhbar.

Dolar AS melihat keuntungan mingguan dan mencabar pembeli komoditi…

Walaupun Dolar AS membalikkan sebahagian besar keuntungan yang diterajui oleh inflasi AS dalam dua hari terakhir, Greenback kekal dalam perjalanan untuk mencatatkan keuntungan mingguan kerana pegawai bank pusat AS teragak-agak untuk menyokong pemotongan kadar pada 2024 manakala perbualan pendaratan lembut memperoleh momentum .

Bercakap mengenai data, Jualan Runcit AS menandakan kejatuhan paling teruk sejak Mac 2023 dan membenarkan peniaga mengesahkan semula pemotongan kadar Rizab Persekutuan (Fed) pada 2024 walaupun tindakan Mac muncul di luar jadual. Bukan sahaja Jualan Runcit tetapi juga angka teras dan Pengeluaran Perindustrian turut menyokong kecenderungan sikap dovish peniaga, yang seterusnya mendorong Indeks Dolar AS (DXY) ke arah mencatatkan kerugian harian terbesar dalam dua minggu. Perlu diingatkan bahawa semakan menurun kepada KDNK Q4 AS oleh model GDPNow Fed Atlanta, daripada 3.4% kepada 2.9%, juga membenarkan Greenback jatuh.

Walau bagaimanapun, tolok pengilangan yang optimistik daripada Bank Rizab Persekutuan Philadelphia dan New York, serta Tuntutan Pengangguran Mingguan terendah dalam empat, meletakkan dasar di bawah Greenback dan mencetuskan lantunan pembetulan awal Jumaat. Pada baris yang sama boleh menjadi tajuk utama yang menunjukkan bahawa Hamas menolak tawaran Israel untuk gencatan senjata selama tiga bulan & keluarnya pemimpin dari Gaza.

Selain itu, pegawai Rizab Persekutuan (Fed) juga cuba menolak penjual tetapi gagal mendapat penerimaan besar. Gabenor Fed Christopher Waller menyebut bahawa dolar berkemungkinan kekal sebagai mata wang rizab dunia. Berikutan itu, Presiden Fed Atlanta Raphael Bostic turut menolak tindakan segera pemotongan kadar Fed walaupun bekas Ahli Ekonomi Rizab Persekutuan (Fed) AS Claudia Sahm menyatakan bahawa Fed tidak perlu melambatkan pemotongan kadar sambil menambah "risikonya adalah nyata".

Sebaliknya, NZDUSD mengabaikan pemulihan dalam tolok Pengilangan NZ, serta penolakan Gabenor RBNZ terhadap pemotongan kadar, manakala AUDUSD mewajarkan status barometer risikonya di tengah-tengah perbincangan RBA yang dovish.

Di tempat lain, pegawai BoE cuba mempromosikan keyakinan ekonomi dan menguji kecenderungan hawkish tetapi gagal untuk menyamai cara dan mengekalkan GBPUSD tertekan untuk minggu ini. Pada baris yang sama, EURUSD juga kekal tertekan kerana Presiden ECB Christine Lagarde kelihatan kurang hawkish dan berita itu memetik laporan yang memihak kepada perubahan dalam nada ECB pada bulan Mac, serta pemotongan kadar selepas itu. Selain itu, Gabenor BoJ Kazuo Ueda mengulangi komen sebelum ini yang memihak kepada kadar yang lebih tinggi untuk mencapai sasaran inflasi manakala campur tangan lisan Menteri Kewangan Jepun Suzuki mempengaruhi harga JPY.

Bakul komoditi kurang menarik sambil menyiarkan petunjuk bercampur-campur kerana Emas mendahului kerugian mingguan di tengah-tengah Dolar AS yang lebih kukuh tetapi Minyak Mentah mengabaikan kebimbangan IEA terhadap permintaan tenaga yang lebih rendah dan sebaliknya menumpukan pada keyakinan OPEC untuk menjangkau kenaikan mingguan kedua berturut-turut.

• Belian kukuh: USDCAD, USDJPY
• Jualan kukuh: Minyak Mentah, Dolar AS, GBPUSD
• Beli: BTCUSD, ETHUSD, Nasdaq, Emas
• Jual: DAX, FTSE 100, BTCUSD, AUDUSD, EURUSD

Data AS peringkat kedua untuk menawarkan arah terakhir minggu ini

Memandang ke hadapan, nombor perumahan AS akan menyertai Indeks Harga Pengeluar (PPI) dan bacaan pertama Indeks Sentimen Pengguna (CSI) Universiti Michigan (UoM) untuk menghiburkan pedagang momentum. Turut dalam kalendar adalah ucapan daripada bank pusat peringkat pertengahan dari AS dan UK.

Walau bagaimanapun, kebanyakan ramalan data menyokong pemotongan kadar Fed pada pertengahan 2024, yang seterusnya mungkin menguji kenaikan Dolar AS. Walau bagaimanapun, kekuatan yang mengejutkan dalam hasil akan menyerlahkan pertahanan penggubal dasar terhadap kecenderungan kadar "lebih tinggi untuk lebih lama" dan boleh mencabar komoditi, serta Antipodean.

Semoga keuntungan perdagangan bersama anda!