Việc Tổng thống Mỹ Donald Trump áp thuế 50% đối với đồng và kế hoạch áp đặt thêm thuế quan đối với nhiều quốc gia khác đã gây bất ổn cho thị trường khi các nhà giao dịch chờ đợi việc công bố Biên bản họp mới nhất của Ủy ban Thị trường Mở Liên bang (FOMC). Ông Trump cũng gây áp lực buộc Chủ tịch Fed Jerome Powell phải cắt giảm lãi suất và gợi ý sẽ thay thế ông bằng một người quyết liệt hơn trong việc cắt giảm lãi suất. Về mặt địa chính trị, chương trình làm giàu hạt nhân của Iran, việc ông Trump tăng cường cung cấp vũ khí cho Ukraine và các cuộc tập trận quân sự lớn nhất từ trước đến nay của Đài Loan đã làm gia tăng tâm lý né tránh rủi ro. Đồng thời, Liên Hợp Quốc (UN) cảnh báo về sự bất ổn hơn nữa do thời hạn chiến tranh thương mại mới của Mỹ.
Về mặt dữ liệu, kỳ vọng lạm phát tháng 6 của Cục Dự trữ Liên bang New York đã giảm nhẹ xuống 3.0% từ mức 3.2% của tháng 5, trong khi chỉ số lạc quan của doanh nghiệp nhỏ của Liên đoàn Doanh nghiệp Độc lập Quốc gia (NFIB) ở mức 98.6, chỉ thấp hơn một chút so với kỳ vọng 98.7. Chỉ số Giá Tiêu dùng (CPI) của Trung Quốc lần đầu tiên tăng sau năm tháng, chỉ số PMI Ivey của Canada đã vượt qua ngưỡng thu hẹp 50.0, và Ngân hàng Dự trữ New Zealand (RBNZ) giữ nguyên lãi suất. Hội đồng Vàng Thế giới (WGC) báo cáo dòng vốn chảy vào các quỹ ETF vàng cao nhất trong năm năm, và tồn kho dầu của Mỹ cho thấy sự gia tăng bất ngờ trong tuần thứ hai liên tiếp, thay vì sự sụt giảm như dự kiến.
Lợi suất trái phiếu Đức tăng, thách thức kỳ vọng của thị trường rằng Ngân hàng Trung ương Châu Âu (ECB) có thể không đạt được các mục tiêu về lạm phát và lãi suất. Trong bối cảnh này, Chỉ số Đô la Mỹ (DXY) đã đảo ngược những tổn thất của ngày thứ Ba, định vị cho tuần tăng giá đầu tiên sau ba tuần. EURUSD phản ánh sức mạnh của đô la, quay đầu giảm và hướng tới tuần giảm giá đầu tiên. GBPUSD đang trên đà có tuần giảm thứ hai liên tiếp, sau chuỗi ba ngày giảm giá. USDJPY đã tăng lên mức cao nhất hai tuần, ngay cả khi các cuộc đàm phán thương mại Mỹ-Nhật vẫn tiếp tục bất chấp căng thẳng về thuế quan của Mỹ.
AUDUSD giảm, phản ánh vị thế là một thước đo rủi ro, trong khi NZDUSD giảm bất chấp RBNZ giữ nguyên lãi suất. USDCAD tăng, đảo ngược những tổn thất trước đó khi giá dầu thô chật vật để giữ vững đà tăng hai tuần của mình. Giá vàng giảm ngày thứ hai liên tiếp, tiến gần đến ngưỡng hỗ trợ quan trọng tại $3,278. Tiền điện tử tạm dừng, với đà tăng từ sự sụt giảm của Đô la Mỹ vào ngày hôm trước đã phai nhạt khi đồng bạc xanh phục hồi. Cổ phiếu giao dịch trái chiều, bị ảnh hưởng bởi căng thẳng thương mại và địa chính trị và sự chờ đợi trước khi Biên bản họp FOMC được công bố.
Một quan chức Đức đã cảnh báo Mỹ về thuế quan, báo hiệu sự sẵn sàng trả đũa nếu các cuộc đàm phán thương mại không mang lại lợi ích cho Khu vực đồng tiền chung châu Âu. Điều này, kết hợp với sự gia tăng của Lợi suất Trái phiếu Chính phủ Đức – một động thái bất thường nếu các nhà giao dịch lo ngại về đường lối lãi suất của ECB – đã gây áp lực lên EURUSD. Cặp tiền tệ này đã đảo ngược đà phục hồi của ngày hôm trước từ mức thấp nhất một tuần và hiện đang trên đà có tuần giảm giá đầu tiên sau ba tuần. Dữ liệu EU trái chiều gần đây và những lo ngại suy thoái ngày càng tăng trong khối đã tạo thêm áp lực giảm giá, bất chấp việc các quan chức ECB bác bỏ những lo ngại về tăng trưởng. Điều đáng chú ý là giọng điệu diều hâu có thể có của Biên bản họp FOMC cũng đè nặng lên đồng Euro trước khi được công bố.
Sức mạnh của Đô la Mỹ, tâm lý né tránh rủi ro và các vấn đề tài khóa của Anh đã đè nặng lên GBPUSD, nhưng cặp tiền này đã tạm nghỉ vào thứ Tư sau ba ngày giảm liên tiếp. Phe mua Cable có thể đang tìm thấy hy vọng trong sự lạc quan về thỏa thuận thương mại Mỹ-Anh.
Trong khi đó, USDJPY đã tăng ngày thứ ba liên tiếp, chạm mức cao nhất trong hai tuần. Những lo ngại về thỏa thuận thương mại Mỹ-Nhật và dữ liệu Nhật Bản trái chiều thách thức kế hoạch tăng lãi suất của Ngân hàng Trung ương Nhật Bản (BoJ). Lợi suất trái phiếu Nhật Bản mạnh hơn và các cuộc thảo luận xung quanh việc Đô la Mỹ duy trì vị thế tiền tệ dự trữ toàn cầu, bất chấp những thách thức từ Trung Quốc, Khu vực đồng tiền chung châu Âu và một số quốc gia Trung Đông, cũng đang hỗ trợ cặp tiền Yên.
Một đồng Đô la Mỹ vững chắc hơn, cùng với tâm trạng thị trường nhìn chung tiêu cực, đã lấn át dữ liệu lạm phát tích cực của Trung Quốc và quyết định giữ nguyên lãi suất của Ngân hàng Dự trữ New Zealand (RBNZ). Kết quả là, AUDUSD đã đảo ngược đà tăng từ quyết định giữ nguyên lãi suất của RBA vào ngày hôm trước, trong khi NZDUSD giảm sau một đợt tăng ban đầu nhờ sự không hành động của RBNZ.
Trong khi đó, USDCAD tăng, đảo ngược đà giảm trước đó, khi giá dầu thô chật vật để duy trì chuỗi hai ngày tăng giá. Điều này diễn ra bất chấp dữ liệu PMI Ivey tích cực của Canada và sự lạc quan xung quanh thỏa thuận thương mại Mỹ-Canada.
Dầu thô dự kiến sẽ có một tuần tăng giá, bất chấp sự thiếu quyết đoán của ngày hôm nay sau hai ngày tăng giá. Hàng hóa này đã phớt lờ sự gia tăng bất ngờ trong tồn kho hàng tuần của Mỹ (từ báo cáo API tư nhân), việc tăng cung của OPEC+ và một đồng USD vững chắc hơn, trước thềm dữ liệu tồn kho dầu thô chính thức của Mỹ.
Trong khi đó, giá vàng đã giảm ngày thứ ba liên tiếp, tiến gần đến các mức hỗ trợ quan trọng gần $3,278 và $3,244. Điều này diễn ra bất chấp dữ liệu lạm phát mạnh từ Trung Quốc, một khách hàng mua vàng lớn, và một báo cáo từ Hội đồng Vàng Thế giới (WGC) nhấn mạnh dòng vốn chảy vào các quỹ ETF vàng được đảm bảo bằng vàng vật chất lớn nhất trong năm năm.
Bitcoin (BTCUSD) và Ethereum (ETHUSD) đang chật vật để giữ vững đà tăng của ngày hôm trước, bị đè nặng bởi một đồng Đô la Mỹ vững chắc hơn và sự bi quan chung của thị trường. Sự thận trọng cũng gia tăng trước thềm "Tuần lễ Tiền điện tử" bắt đầu vào ngày 14 tháng 7. Tuy nhiên, lực mua gần đây của các "cá voi" và dòng vốn chảy vào các quỹ ETF, cùng với các tín hiệu kỹ thuật tích cực, tiếp tục mang lại hy vọng cho phe mua tiền điện tử.
Việc công bố Biên bản họp FOMC sắp tới sẽ được theo dõi chặt chẽ, vì những bình luận gần đây từ các nhà hoạch định chính sách có phần diều hâu, bất chấp sự thúc đẩy của ông Trump về việc giảm lãi suất và sự can thiệp chính trị của ông vào việc thay thế Chủ tịch Fed Jerome Powell. Nếu biên bản khớp với kỳ vọng của thị trường, Đô la Mỹ có thể có thêm hỗ trợ, gây thêm áp lực giảm giá cho EURUSD và Vàng, và thúc đẩy USDJPY.
Trong khi đó, các đồng tiền Antipodean có khả năng sẽ tiếp tục chịu áp lực, nhưng Dầu thô có thể duy trì sự phục hồi nếu dữ liệu tồn kho chính thức của Mỹ gây bất ngờ với mức tăng nhỏ hơn dự kiến. Tiền điện tử có thể tiếp tục sự phục hồi dần dần, được thúc đẩy bởi sự lạc quan trong ngành được hỗ trợ bởi SEC Mỹ và ông Trump. Cổ phiếu cũng có thể giữ vững vị thế gần các mức cao kỷ lục nếu chính quyền Trump đưa ra bất kỳ sự cứu trợ nào, dù là nhỏ, trong bối cảnh các mối đe dọa thuế quan.
Ngoài Biên bản họp Fed và tin tức rủi ro, các bài phát biểu từ các quan chức ngân hàng trung ương ở Mỹ, châu Âu và Anh có thể cung cấp thêm thông tin chi tiết cho các nhà giao dịch.
Chúc bạn giao dịch nhiều may mắn !
